Trang chủ Tạp chí Tin tức Bitcoin (BTC) 3 chỉ báo chính này báo hiệu giá Bitcoin đạt đỉnh 12.000...

3 chỉ báo chính này báo hiệu giá Bitcoin đạt đỉnh 12.000 đô la

Tỷ lệ thống trị của Bitcoin đã giảm xuống mức thấp nhất trong 14 tháng trước khi có đợt điều chỉnh mạnh mấy ngày hôm nay, đây có thể là một dấu hiệu cho thấy thị trường đang quá nóng.

Mức giảm 11,4% của Bitcoin vào tuần trước có thể là điều bất ngờ hoặc hoàn toàn nằm ngoài dự tính. Sự thật là, việc không có sự điều chỉnh đáng kể hơn kể từ đợt giảm 50% xảy ra vào ngày 12 tháng 3 là một phần bất thường.

Một số nhà phân tích đã nói rằng sự bùng nổ DeFi hiện tại là một dấu hiệu không thể nhầm lẫn của sự lạc quan thái quá, vì một số token mới ra mắt đã nhanh chóng đạt mức vốn hóa thị trường 1 tỷ đô la.

Tuy nhiên, không giống như sự điên cuồng của ICO năm 2017, nơi hầu hết các dự án thậm chí không thể khởi chạy mainnet của họ, hầu hết các token DeFi hiện tại đã có một sản phẩm hoạt động.

Bất kể điểm mạnh và điểm yếu của mỗi dự án là gì, điều quan trọng là phải tập trung vào các chỉ số thị trường rộng hơn để tìm kiếm các dấu hiệu dự đoán về một sự cố tiềm ẩn.

Sự biến động của Bitcoin tương đối ổn

Sự biến động được thực hiện của Bitcoin đo lường mức độ biến động giá hàng ngày lớn như thế nào và mức độ biến động cao hơn cho thấy rằng giá có thể thay đổi đáng kể theo thời gian theo cả hai hướng.

Chỉ báo này nghe có vẻ phản trực giác, nhưng các giai đoạn biến động thấp hơn thể hiện nguy cơ bùng nổ đáng kể hơn. Điều này một phần là do sự biến động được thực hiện là một chỉ báo có xu hướng lạc hậu. Trong thời gian sóng yên bể lặng, các trader có xu hướng sử dụng đòn bẩy quá mức, gây ra các khoản thanh khoản lớn hơn khi giá biến động đột ngột.

 Bitcoin trong 3 tháng đã nhận ra sự biến động | Nguồn: Skew

Dữ liệu liên quan cho thấy mức độ biến động trong 90 ngày của Bitcoin là 42% vào ngày 1 tháng 9, gần mức thấp nhất kể từ năm 2017. Thực tế, một khoảng thời gian biến động yên tĩnh không phải là một chỉ báo về một đợt bán phá giá sắp tới.

Sự biến động không phân biệt thị trường tăng và giảm, vì nó chỉ đo các dao động hàng ngày tuyệt đối. Sau đó, người ta nên tập trung vào hiệu suất Bitcoin gần đây để hiểu hành vi thị trường hiện tại.

Bất kể thị trường đang được phân tích, ngay cả đợt tăng giá 1.900%, chẳng hạn như đợt giảm giá của Bitcoin vào năm 2017, đã có nhiều tuần đối mặt với mức giảm 5% hoặc lớn hơn. Có 13 tuần tiêu cực trong năm đáng kinh ngạc đó, một số tuần sớm nhất là vào ngày 5 tháng Ba.

Trước khi có đợt giảm 11,4% vào tuần trước, Bitcoin đã tăng 146% kể từ ngày 11 tháng 3. Dưới đây là 8 tuần đầu và cuối trong khoảng thời gian như vậy.

Tuần đầu và cuối của Bitcoin kể từ ngày 11 tháng 3 | Nguồn:  Investing

Lưu ý rằng chưa có tuần nào suy thoái từ 5% trở lên. Đó là điều chưa từng có trong lịch sử Bitcoin. Động thái này rõ ràng có thể được đánh dấu là bất thường và có lẽ là một dấu hiệu cho thấy sự bộc phát phi lý.

Sự thống trị của Bitcoin giảm xuống mức thấp nhất trong 14 tháng

Là một con số lỗi thời, sự thống trị của BTC thường không có nhiều ý nghĩa. Một số nhà phê bình không thích chỉ báo này vì nó có trọng lượng mọi altcoin như nhau bất kể khối lượng của nó. Đã có những thị trường tăng giá trong thời điểm sự thống trị của BTC giảm xuống, trong khi đôi khi một cuộc biểu tình khiến giá Bitcoin tăng cao hơn.

Sự thống trị của Bitcoin | Nguồn: TradingView

Theo biểu đồ trên, sự thống trị của BTC đã giảm từ 69% xuống còn 59% trong vòng chưa đầy bốn tháng. Lần cuối cùng Bitcoin mất nhiều thị phần nhất so với các altcoin là vào tháng 4 năm 2018, tức là hai năm trước đó.

Hãy lưu ý rằng mức 59% tuyệt đối không thể được coi là điều gì đó khác thường. Mặc dù là mức thấp nhất trong 14 tháng, chỉ số này vẫn giữ dưới 60% trong hầu hết năm 2018 và giữa năm 2019.

Tỷ lệ thỏa thuận bitcoin gần cao nhất

Thị trường quyền chọn được chia thành hai thị trường khác nhau. Thứ nhất, quyền chọn mua (call) cho phép người mua của nó mua BTC với một mức giá cố định sau đó. Các dẫn xuất đó có thể được sử dụng cho các chiến lược trung lập hoặc tăng giá.

Mặt khác, quyền chọn bán (put) cung cấp cho người mua khả năng bán BTC với một mức giá cố định, bất kể biến động thị trường trong tương lai. Công cụ này thường được sử dụng cho các chiến lược bảo vệ, báo hiệu tâm lý trung lập hoặc giảm giá.

Tỷ lệ quyền chọn put/call | Nguồn: Skew

Chỉ báo giao dịch thỏa thuận sẽ tăng cao hơn khi nhiều quyền chọn bán được sử dụng hơn, cho thấy xu hướng giảm. Biểu đồ trên cho thấy lợi ích mở của quyền chọn bán gần mức cao nhất so với quyền chọn mua.

Tỷ lệ 78% được thấy vào ngày 1 tháng 9 có nghĩa là quyền chọn bán lãi suất mở là 22% mua quyền chọn. Mặc dù cách xa địa hình giảm giá, chỉ báo giao dịch put/call đã gần đạt mức đỉnh cao nhất trong 12 tháng.

Đỉnh không phải là biểu hiện của mức cao nhất mọi thời đại mới

Hãy chú ý cách cả sự biến động đã nhận ra và sự thống trị của BTC đều đạt mức thấp nhất trong một năm trước khi suy thoái 11,4%. Bản thân các con số tuyệt đối của các chỉ số này không hề giảm, vì vậy các nhà đầu tư nên chịu khó so sánh chúng với dữ liệu lịch sử.

Gọi là đỉnh là khó, nhưng khi nhiều chỉ số đạt mức cao nhất và mức thấp nhất trong 1 năm, chúng ta nên chuẩn bị cho sự biến động đáng kể.

Tỷ lệ thỏa thuận quyền chọn là một ví dụ khác về một con số tuyệt đối ngồi ở vị trí trung lập hoặc tăng, mặc dù nó thực sự đáng báo động. Khi tỷ lệ put/call gần đạt mức đỉnh 1 năm, các nhà đầu tư lẽ ra phải hiểu nó là một tín hiệu giảm giá.

Lưu Gù

Theo Cointelegraph

MỚI CẬP NHẬT

Sui

SUI vượt mốc 3,5 đô la trong bối cảnh tin đồn hợp tác với...

Không gian crypto đang xôn xao với tin đồn Pokémon có thể sẽ bước chân vào Web3 thông qua mối quan hệ hợp tác...
Solaxy sẽ là tâm điểm chú ý hàng đầu

Thị trường hứa hẹn bùng nổ vào nửa sau 2025, Solaxy sẽ là tâm...

Ngay từ đầu năm 2025, các chuyên gia tiền điện tử và các nhà phân tích đã đặt kỳ vọng lớn vào sự phục...

Phân tích giá ETH, XRP, ADA, SOL và HYPE ngày 25 tháng 4

Tuần này, hãy cùng Tạp chí Bitcoin xem xét Ethereum, XRP, Cardano, Solana và Hyperliquid chi tiết hơn. Ethereum (ETH) Ethereum đã ghi nhận mức tăng...

Citigroup dự báo thị trường stablecoin đạt 3,7 nghìn tỷ USD vào năm 2030

Ngành công nghiệp stablecoin đang bước vào một giai đoạn tăng trưởng mạnh mẽ, có thể so sánh với sự phát triển ban đầu...

8,05 tỷ đô la quyền chọn Bitcoin và Ethereum hết hạn hôm nay –...

Hôm nay, khoảng 8,05 tỷ USD giá trị quyền chọn Bitcoin và Ethereum sẽ đáo hạn, buộc các nhà đầu tư trong thị trường...
Pi Network News Today

Tin tức Pi Network hôm nay: DApp mới, chuẩn bị cho sự kiện Consensus...

Với sự kiện Consensus 2025 chỉ còn vài tuần nữa, những cập nhật mới từ Pi Core Team (PCT) đang thu hút sự quan...

Ethereum chứng kiến ​​dòng tiền chảy vào kỷ lục trong một ngày với 449.000...

Trong 10 ngày qua, dòng Ethereum (ETH) đổ vào các địa chỉ tích lũy đã đạt mức cao nhất kể từ năm 2018. Vào...

Nhà sáng lập Avail khen ngợi chiến lược Layer 2 của Ethereum

Theo Anurag Arjun, đồng sáng lập Avail – một giải pháp thống nhất cho các lớp trừu tượng blockchain – chiến lược mở rộng...
stx-tang-gia

Stacks (STX) tiến gần mốc $1 khi hệ sinh thái DeFi trên Bitcoin Layer...

Giá Stacks (STX) đã ghi nhận đà tăng ấn tượng, vươn lên mức cao nhất trong tuần tại $0,90 trong phiên giao dịch châu...
ADA

Cá voi Cardano bắt đầu mua lại khi giá ADA giữ trong phạm vi...

Cardano (ADA) đã tăng hơn 16% trong tuần qua và tiếp tục tăng cao hơn mặc dù khối lượng giao dịch giảm 27% vào...

Bitcoin phục hồi khi phe bò hướng tới mức $100.000 và phe gấu “bơm...

Bitcoin giữ trên mức $93.000 vào ngày 24 tháng 4, cho thấy khả năng kết thúc thị trường gấu kéo dài 52 ngày đã...
Bitcoin

Bitcoin tiến gần ngưỡng quan trọng 92.000 đô la – Xu hướng tiếp theo...

Bitcoin đang đứng trước bước ngoặt lớn. Dao động quanh mốc 93.000 đô la, BTC hiện bị kẹp giữa hai làn sóng đối nghịch:...
cake-phan-ung

PancakeSwap ghi nhận quý giao dịch kỷ lục – Giá CAKE sẽ phản ứng...

CAKE – token gốc của nền tảng giao dịch phi tập trung (DEX) PancakeSwap – đã ghi nhận những thành tựu nổi bật trong...

Fed bỏ quy định về hoạt động tài sản crypto của các ngân hàng

Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) vừa công bố quyết định quan trọng về việc hủy bỏ các hướng dẫn trước đây liên...

Ondo Finance thảo luận với SEC về khung pháp lý cho chứng khoán token...

Ondo Finance cùng đội ngũ pháp lý từ công ty luật Davis Polk & Wardwell đã có cuộc gặp với Lực lượng đặc nhiệm Crypto...
ARK Invest dự đoán Bitcoin sẽ đạt 1,5 triệu đô la

ARK Invest dự đoán Bitcoin sẽ đạt 1,5 triệu đô la vào năm 2030...

Bitcoin có thể đạt mốc 1,5 triệu USD vào cuối thập kỷ này, theo phân tích từ ARK Invest trong báo cáo Big Ideas...