3 chỉ báo chính này báo hiệu giá Bitcoin đạt đỉnh 12.000 đô la

Updated: 09/09/2020 at 8:27

Tỷ lệ thống trị của Bitcoin đã giảm xuống mức thấp nhất trong 14 tháng trước khi có đợt điều chỉnh mạnh mấy ngày hôm nay, đây có thể là một dấu hiệu cho thấy thị trường đang quá nóng.

Mức giảm 11,4% của Bitcoin vào tuần trước có thể là điều bất ngờ hoặc hoàn toàn nằm ngoài dự tính. Sự thật là, việc không có sự điều chỉnh đáng kể hơn kể từ đợt giảm 50% xảy ra vào ngày 12 tháng 3 là một phần bất thường.

Một số nhà phân tích đã nói rằng sự bùng nổ DeFi hiện tại là một dấu hiệu không thể nhầm lẫn của sự lạc quan thái quá, vì một số token mới ra mắt đã nhanh chóng đạt mức vốn hóa thị trường 1 tỷ đô la.

Tuy nhiên, không giống như sự điên cuồng của ICO năm 2017, nơi hầu hết các dự án thậm chí không thể khởi chạy mainnet của họ, hầu hết các token DeFi hiện tại đã có một sản phẩm hoạt động.

Bất kể điểm mạnh và điểm yếu của mỗi dự án là gì, điều quan trọng là phải tập trung vào các chỉ số thị trường rộng hơn để tìm kiếm các dấu hiệu dự đoán về một sự cố tiềm ẩn.

Sự biến động của Bitcoin tương đối ổn

Sự biến động được thực hiện của Bitcoin đo lường mức độ biến động giá hàng ngày lớn như thế nào và mức độ biến động cao hơn cho thấy rằng giá có thể thay đổi đáng kể theo thời gian theo cả hai hướng.

Chỉ báo này nghe có vẻ phản trực giác, nhưng các giai đoạn biến động thấp hơn thể hiện nguy cơ bùng nổ đáng kể hơn. Điều này một phần là do sự biến động được thực hiện là một chỉ báo có xu hướng lạc hậu. Trong thời gian sóng yên bể lặng, các trader có xu hướng sử dụng đòn bẩy quá mức, gây ra các khoản thanh khoản lớn hơn khi giá biến động đột ngột.

 Bitcoin trong 3 tháng đã nhận ra sự biến động | Nguồn: Skew

Dữ liệu liên quan cho thấy mức độ biến động trong 90 ngày của Bitcoin là 42% vào ngày 1 tháng 9, gần mức thấp nhất kể từ năm 2017. Thực tế, một khoảng thời gian biến động yên tĩnh không phải là một chỉ báo về một đợt bán phá giá sắp tới.

Sự biến động không phân biệt thị trường tăng và giảm, vì nó chỉ đo các dao động hàng ngày tuyệt đối. Sau đó, người ta nên tập trung vào hiệu suất Bitcoin gần đây để hiểu hành vi thị trường hiện tại.

Bất kể thị trường đang được phân tích, ngay cả đợt tăng giá 1.900%, chẳng hạn như đợt giảm giá của Bitcoin vào năm 2017, đã có nhiều tuần đối mặt với mức giảm 5% hoặc lớn hơn. Có 13 tuần tiêu cực trong năm đáng kinh ngạc đó, một số tuần sớm nhất là vào ngày 5 tháng Ba.

Trước khi có đợt giảm 11,4% vào tuần trước, Bitcoin đã tăng 146% kể từ ngày 11 tháng 3. Dưới đây là 8 tuần đầu và cuối trong khoảng thời gian như vậy.

Tuần đầu và cuối của Bitcoin kể từ ngày 11 tháng 3 | Nguồn:  Investing

Lưu ý rằng chưa có tuần nào suy thoái từ 5% trở lên. Đó là điều chưa từng có trong lịch sử Bitcoin. Động thái này rõ ràng có thể được đánh dấu là bất thường và có lẽ là một dấu hiệu cho thấy sự bộc phát phi lý.

Sự thống trị của Bitcoin giảm xuống mức thấp nhất trong 14 tháng

Là một con số lỗi thời, sự thống trị của BTC thường không có nhiều ý nghĩa. Một số nhà phê bình không thích chỉ báo này vì nó có trọng lượng mọi altcoin như nhau bất kể khối lượng của nó. Đã có những thị trường tăng giá trong thời điểm sự thống trị của BTC giảm xuống, trong khi đôi khi một cuộc biểu tình khiến giá Bitcoin tăng cao hơn.

Sự thống trị của Bitcoin | Nguồn: TradingView

Theo biểu đồ trên, sự thống trị của BTC đã giảm từ 69% xuống còn 59% trong vòng chưa đầy bốn tháng. Lần cuối cùng Bitcoin mất nhiều thị phần nhất so với các altcoin là vào tháng 4 năm 2018, tức là hai năm trước đó.

Hãy lưu ý rằng mức 59% tuyệt đối không thể được coi là điều gì đó khác thường. Mặc dù là mức thấp nhất trong 14 tháng, chỉ số này vẫn giữ dưới 60% trong hầu hết năm 2018 và giữa năm 2019.

Tỷ lệ thỏa thuận bitcoin gần cao nhất

Thị trường quyền chọn được chia thành hai thị trường khác nhau. Thứ nhất, quyền chọn mua (call) cho phép người mua của nó mua BTC với một mức giá cố định sau đó. Các dẫn xuất đó có thể được sử dụng cho các chiến lược trung lập hoặc tăng giá.

Mặt khác, quyền chọn bán (put) cung cấp cho người mua khả năng bán BTC với một mức giá cố định, bất kể biến động thị trường trong tương lai. Công cụ này thường được sử dụng cho các chiến lược bảo vệ, báo hiệu tâm lý trung lập hoặc giảm giá.

Tỷ lệ quyền chọn put/call | Nguồn: Skew

Chỉ báo giao dịch thỏa thuận sẽ tăng cao hơn khi nhiều quyền chọn bán được sử dụng hơn, cho thấy xu hướng giảm. Biểu đồ trên cho thấy lợi ích mở của quyền chọn bán gần mức cao nhất so với quyền chọn mua.

Tỷ lệ 78% được thấy vào ngày 1 tháng 9 có nghĩa là quyền chọn bán lãi suất mở là 22% mua quyền chọn. Mặc dù cách xa địa hình giảm giá, chỉ báo giao dịch put/call đã gần đạt mức đỉnh cao nhất trong 12 tháng.

Đỉnh không phải là biểu hiện của mức cao nhất mọi thời đại mới

Hãy chú ý cách cả sự biến động đã nhận ra và sự thống trị của BTC đều đạt mức thấp nhất trong một năm trước khi suy thoái 11,4%. Bản thân các con số tuyệt đối của các chỉ số này không hề giảm, vì vậy các nhà đầu tư nên chịu khó so sánh chúng với dữ liệu lịch sử.

Gọi là đỉnh là khó, nhưng khi nhiều chỉ số đạt mức cao nhất và mức thấp nhất trong 1 năm, chúng ta nên chuẩn bị cho sự biến động đáng kể.

Tỷ lệ thỏa thuận quyền chọn là một ví dụ khác về một con số tuyệt đối ngồi ở vị trí trung lập hoặc tăng, mặc dù nó thực sự đáng báo động. Khi tỷ lệ put/call gần đạt mức đỉnh 1 năm, các nhà đầu tư lẽ ra phải hiểu nó là một tín hiệu giảm giá.

Lưu Gù

Theo Cointelegraph

Được đề cập trong bài viết
Bình luận
Đang tải
Mới cập nhật

Trong khi Bitcoin có tiềm năng đạt mức cao nhất mọi thời đại (ATH) mới, quỹ đạo lãi suất của Cục Dự trữ liên bang Mỹ (Fed) và lời lẽ về thuế quan của Trump vẫn là các biến số vĩ mô quan trọng, thì có một điều ngày càng... ...

Đồng sáng lập Ethereum, Vitalik Buterin, một lần nữa khiến thế giới crypto chao đảo – lần này là do anh đã bán 2 nghìn tỷ token meme DOG trên Uniswap V4. Những token này nhiều khả năng đã được gửi vào ví của Buterin mà không có sự đồng... ...

Giá Zilliqa (ZIL) tiếp tục biến động mạnh, chủ yếu do sự bất ổn của thị trường chung. Altcoin này đã gặp khó khăn trong việc duy trì đà tăng ổn định, thường xuyên dao động bởi các yếu tố bên ngoài. Tuy nhiên, sự xuất hiện của Zilliqa 2.0... ...

Gần đây, giá Bitcoin đã có dấu hiệu phục hồi, đưa đồng tiền này tiến gần đến ngưỡng quan trọng 108.000 đô la. Mặc dù sự phục hồi này mang lại niềm hy vọng cho nhà đầu tư, nhưng mức kháng cự chính vẫn chưa được xác nhận là hỗ... ...

Thị trường token Layer-2 (L2) đang thu hút sự chú ý mạnh mẽ từ cộng đồng và các nhà đầu tư, đặc biệt trong bối cảnh Ethereum tiếp tục phải đối mặt với các vấn đề về khả năng mở rộng. Tuy nhiên, mức định giá cao ngất ngưởng của... ...

Giá XRP đã duy trì sự ổn định trong phạm vi từ $2 đến $2,6 kể từ đầu tháng 3 mà không có xu hướng rõ ràng. Tuy nhiên, một số yếu tố đang dần chỉ ra rằng sự “trì trệ” này có thể sẽ sớm nhường chỗ cho một... ...

Pi Core Team, nhóm phát triển Pi Network, đã chính thức công bố ra mắt hàng loạt cải tiến quan trọng trong những ngày gần đây, đánh dấu cột mốc quan trọng khi kỷ niệm sự kiện Pi2Day. Mới đây, Pi Core Team đã công bố một loạt bản cập... ...

Token gốc của Hedera, HBAR, đang phải đối mặt với áp lực bán mạnh mẽ, giảm gần 5% trong ngày, dẫn đến mức lỗ 22% trong suốt 30 ngày qua. Sự giảm giá này phản ánh tình trạng chung của thị trường, khi sức ép bán tháo đã kéo giá... ...

CEO của Coinbase, Brian Armstrong, mới đây đã tiết lộ rằng sàn giao dịch này đang đều đặn mua vào Bitcoin mỗi tuần — một động thái được nhiều người xem là bước đầu trong chiến lược xây dựng kho dự trữ. Trong chia sẻ ngày 27/6, Armstrong cho biết... ...

Token Layer-1 Aptos (APT) hiện đang dẫn đầu về hiệu suất hoạt động trong thị trường crypto, ghi nhận mức tăng gần 10% chỉ trong một ngày. Sự bứt phá này diễn ra ngay sau khi Bitwise nộp biểu mẫu S-1 cập nhật lên Ủy ban Chứng khoán và Giao... ...

Xem thêm bài viết
Chọn chế độ hiển thị:
Bình thường Bảo vệ mắt Dark Mode