Trang chủ Tạp chí Tin tức Bitcoin (BTC) Phân tích on-chain Bitcoin: Funding rate quay trở lại vùng âm khi...

Phân tích on-chain Bitcoin: Funding rate quay trở lại vùng âm khi nỗi sợ hãi gia tăng

Funding rate đã chuyển sang âm lần đầu tiên trong hơn một tháng.

Ngoài ra, chỉ báo Lãi/lỗ ròng chưa thực hiện (NUPL) đã lần đầu tiên trượt xuống dưới 50 kể từ tháng 10 năm 2020. Cả hai đều là dấu hiệu cho thấy sự gia tăng trong tâm lý giảm giá.

Funding rate

Funding rate cho thấy khoản thanh toán bổ sung mà các giao dịch hợp đồng tương lai phải trả để giữ vị thế mở.

Funding rate dương xác định rằng các trader có vị thế mua phải trả phí bảo hiểm cho các trader có vị thế bán. Điều ngược lại là đúng đối với funding rate âm.

Funding rate có thể hoạt động như một thước đo tình cảm của các trader đối với thị trường. Funding rate dương cho thấy tâm lý là tích cực, vì các trader đang trả phí bảo hiểm để giữ các vị thế mua.

Tuy nhiên, các giá trị cao quá mức cũng đã đánh dấu đỉnh trong lịch sử, biểu thị trạng thái hưng phấn.

Vào ngày 19 tháng 5, funding rate ở mức âm 0,108% và nằm trong vùng tiêu cực, cho đến ngày 24 tháng 5, nó mới chuyển sang dương trở lại. Trước đây, funding rate là dương trong gần như toàn bộ đợt tăng giá.

Sự thay đổi nhanh chóng trong funding rate cho thấy sự chuyển hướng của tâm lý từ tham lam sang sợ hãi. Ngoài ra, mức âm đặc biệt cao vào ngày 19 tháng 5 có thể là dấu hiệu tiềm ẩn của đáy.

on-chain-bitcoin

Nguồn: Glassnode

Hợp đồng mở

Hợp đồng mở cho biết tổng số tiền hiện có trong hợp đồng tương lai mở. Tuy nhiên, nó không quan tâm đến hướng của các giao dịch này, có nghĩa là nó không phân biệt giữa các vị thế mua và bán.

Hợp đồng mở thường đạt mức cao gần đỉnh cục bộ, vì các trader có dấu hiệu hưng phấn.

Nó đạt đỉnh rất gần với mức cao nhất mọi thời đại của tháng 4, là gần 27,5 tỷ đô la. Giá đã giảm kể từ đó.

Mức hợp đồng mở hiện tại gần 12,5 tỷ đô la tương tự như trong tháng Hai. Điều thú vị là giá BTC cũng vào khoảng $ 38.000 trong thời gian đó.

on-chain-bitcoin

Nguồn: Twitter

NUPL

NUPL được sử dụng để xác định xem thị trường tổng thể đang ở trạng thái lãi hay lỗ. Điều này được thực hiện bằng cách lấy sự chênh lệch của giá hiện tại và giá mà mỗi đồng coin di chuyển lần cuối cùng.

Đơn giản hơn, việc tính toán có thể được thực hiện bằng cách trừ đi các khoản lỗ chưa thực hiện từ lợi nhuận chưa thực hiện.

Các giá trị trong chỉ báo được hiển thị từ -1 đến 1. Các giá trị trên 0 cho thấy thị trường đang có lãi, vì lợi nhuận chưa thực hiện lớn hơn lỗ chưa thực hiện.

Cho đến nay, NUPL đã tăng trên 0,75 bốn lần (khoanh tròn). Tất cả những đỉnh cục bộ được đánh dấu này. Trong chu kỳ tăng giá hiện tại, nó vẫn chưa di chuyển lên trên 0,75.

on-chain-bitcoin

Nguồn: Glassnode

Một quan sát thú vị khác đến từ dòng 0,5.

Trong đợt tăng giá năm 2017, khi NUPL di chuyển trên đường 0,5, nó quay trở lại dưới mức đó hai lần để thiết lập lại, trước khi tiếp tục chuyển động đi lên.

Vào tháng 10 năm 2020, NUPL lần đầu tiên vượt lên trên 0,5. Mức giảm của tuần trước hiện đã đưa nó trở lại dưới 0,5. Có thể điều tương tự như năm 2017 sẽ xảy ra, trong đó NUPL hiện đã được thiết lập lại và sẽ tăng lên.

on-chain-bitcoin

Nguồn: Glassnode

Kết luận

Việc thiết lập lại của funding rate, cho thấy rằng tâm lý chung trên thị trường bị chi phối bởi sự sợ hãi. Điều này cũng có thể nhìn thấy trong chỉ số tham lam và sợ hãi, đã giảm xuống mức thấp nhất hàng năm.

Ngoài ra, tỷ lệ NUPL giảm cho thấy sự hưng phấn trên thị trường đang được thay thế bằng sự lo lắng.

Disclaimer: Bài viết chỉ có mục đích thông tin, không phải lời khuyên đầu tư. Nhà đầu tư nên tìm hiểu kỹ trước khi ra quyết định. Chúng tôi không chịu trách nhiệm về các quyết định đầu tư của bạn.

SN_Nour

Theo Beincrypto

MỚI CẬP NHẬT

Token Ethena (ENA) tăng mạnh sau khi Deribit tích hợp USDe

Deribit, một trong những sàn giao dịch phái sinh crypto lớn nhất thế giới, có kế hoạch tích hợp USDe của Ethena làm tài...
phân tích kỹ thuật

Phân tích kỹ thuật tối ngày 22 tháng 11: XRP, ADA, OP, SOL và...

Tuần này, chúng ta sẽ xem xét chi tiết về Ripple (XRP), Cardano (ADA), Optimism (OP), Solana (SOL) và Dogecoin (DOGE). Phân tích kỹ thuật...
tiền điện tử

Khối lượng giao dịch tiền điện tử liên tiếp thiết lập kỷ lục vào...

Khối lượng giao dịch tiền điện tử hàng ngày trên các sàn giao dịch đã đạt mức cao nhất trong 12 tháng là 117...
eth

CryptoQuant: OI hợp đồng tương lai ETH đạt mức cao kỷ lục mới hơn...

Thị trường phái sinh Ethereum (ETH) có lẽ đang báo hiệu động lực tăng giá khi hợp đồng mở (OI)* hợp đồng tương lai...

Texas đang thảo luận về dự luật dự trữ chiến lược Bitcoin

Theo thông tin từ nhóm vận động phi lợi nhuận Satoshi Action Fund (SAF), dự luật dự trữ chiến lược Bitcoin đang được thảo...

Tin vắn Crypto 22/11: Bitcoin mới chỉ bắt đầu giai đoạn parabol trong chu...

Từ nhận định Bitcoin "mới chỉ bắt đầu giai đoạn parabol trong chu kỳ hiện tại" đến CFPB loại ví tiền điện tử ra...

Mùa Altcoin đầy sôi động: Đừng bỏ lỡ cơ hội đầu tư vào các...

Thị trường tiền điện tử vài tuần gần đây liên tục ghi nhận đà tăng trưởng bùng nổ mạnh mẽ. Đồng Bitcoin (BTC) gần...

Tập đoàn Charles Schwab cân nhắc giao dịch crypto, tân CEO ‘cảm thấy ngớ...

Charles Schwab, một trong những tập đoàn tài chính lớn nhất Hoa Kỳ, có kế hoạch tham gia thị trường crypto giao ngay khi...

Giá Popcat giảm mạnh, CatSlap bùng nổ ngày ra mắt. Meme coin hệ mèo...

Hãy quên Popcat đi! Một meme coin mới có tên CatSlap ($SLAP) vừa chính thức ra mắt và nhanh chóng trở thành cái tên...
Sandeep Nailwal của Polygon cảnh báo Rug Pulls memecoin

Các vụ kéo thảm memecoin như QUANT có thể thu hút sự đàn áp...

Sandeep Nailwal, đồng sáng lập mạng Ethereum layer-2 Polygon, cảnh báo rằng sự gia tăng các vụ lừa đảo liên quan đến memecoin có...

Các vụ kiện của SEC sẽ “âm thầm khép lại” sau khi Gensler từ...

Nhiều vụ kiện liên quan đến chứng khoán nhằm vào các công ty crypto tại Hoa Kỳ có khả năng sẽ “âm thầm khép...

[QC] Dogizen, ICO Đầu Tiên Trên Telegram, Thu Hút Được 1,4 Triệu USD Khi...

Trong thời gian ngắn, Dogizen đã thu hút sự chú ý trên khắp thế giới tiền điện tử, huy động được hơn 1,4 triệu...

The Graph (GRT) giới thiệu tiêu chuẩn GRC-20 cho cấu trúc dữ liệu Web3

The Graph, một hệ thống lập chỉ mục phi tập trung tương tự Google dành cho blockchain, đã giới thiệu một tiêu chuẩn dữ...
xrp-chau-au

Giá XRP tăng hơn 30% sau khi nhà quản lý tài sản toàn cầu...

Công ty quản lý tài sản Wisdomtree đã thông báo vào thứ Năm về việc ra mắt sản phẩm giao dịch hoán đổi (ETP)...

Tòa án Hoa Kỳ ra phán quyết SEC vượt quá thẩm quyền, hủy bỏ...

Một tòa án liên bang đã hủy bỏ quy định gây tranh cãi liên quan đến 'dealer - đại lý' của Ủy ban Chứng...
TruthFi

Trump Media tiết lộ tham vọng về giao dịch và thanh toán tiền điện...

Công ty truyền thông xã hội Trump Media and Technology Group (TMTG) của Tổng thống đắc cử Donald Trump đã tiết lộ tham vọng...