Trang chủ Tạp chí Tin tức Ethereum (ETH) Giá ETH giữ trên $3K nhưng dữ liệu mạng cho thấy phe...

Giá ETH giữ trên $3K nhưng dữ liệu mạng cho thấy phe bò có thể bị mắc bẫy

Khi phân tích biểu đồ giá ETH, có thể kết luận rằng xu hướng giảm kéo dài 3 tháng đã bị phá vỡ vì một vài lý do. Phạm vi giá $3.100 hiện tại đạt được sau khi phục hồi 43% trong 15 ngày và quan trọng hơn, ngưỡng kháng cự của kênh giảm dần đã bị xuyên thủng vào ngày 7/2.

Nhưng phe bò ETH có nên bắt đầu ăn mừng và dự đoán giá từ $4k trở lên không? Điều đó phần lớn phụ thuộc vào vị trí của các trader bán lẻ, cùng với các chỉ báo on-chain của mạng Ethereum. Ví dụ, phí giao dịch thêm 30 đô la có ảnh hưởng đến việc sử dụng các ứng dụng phi tập trung (dApp) hay có bất kỳ yếu tố nào khác sẽ ngăn cản khả năng tăng giá của ETH?

Biểu đồ giá ETH và kênh giảm dần | Nguồn: TradingView

Kể từ khi ETH điều chỉnh 55,6% từ ATH $4.870 xuống đáy chu kỳ ở mức $2.160 vào ngày 24/1, Bitcoin đã không thể phá vỡ ngưỡng kháng cự $45.500 và các trader kết luận rằng điều chỉnh 12% là kịch bản có khả năng xảy ra nhất.

Vào ngày 7/2, công ty kiểm toán Big Four KPMG Canada đã thông báo về việc bổ sung Bitcoin và ETH vào kho bạc của mình. Quyết định này thể hiện niềm tin của KPMG Canada rằng tiền điện tử là một “loại tài sản trưởng thành”, theo Benjie Thomas, đối tác quản lý của công ty.

Dữ liệu phái sinh kể một câu chuyện khác

Để hiểu mức độ tin tưởng của các trader về khả năng phục hồi giá ETH, nên phân tích dữ liệu hợp đồng tương lai vĩnh viễn. Công cụ này là thị trường ưa thích của các trader bán lẻ vì giá của nó có xu hướng theo thị trường giao ngay thông thường.

Trong bất kỳ giao dịch hợp đồng tương lai nào, long (người mua) và short (người bán) luôn được khớp với nhau, nhưng mức độ sử dụng đòn bẩy của họ khác nhau. Do đó, các sàn giao dịch sẽ tính funding rate cho bất kỳ bên nào yêu cầu nhiều đòn bẩy hơn và khoản phí này được trả cho bên còn lại.

eth

Funding rate 8 giờ của hợp đồng tương lai vĩnh viễn ETH | Nguồn: Coinglass

Chỉ báo này sẽ cho chúng ta biết liệu các trader bán lẻ có đang phấn khích, điều mà có thể khiến nó di chuyển trên 0,05%, tương đương 1% mỗi tuần. Trong vài tháng qua, funding rate hơi âm, phản ánh tâm lý giảm giá. Hiện tại, không có dấu hiệu nào cho thấy trader bán lẻ đủ tự tin để mở lại các vị thế long có đòn bẩy.

Ngoài ra, nên phân tích dữ liệu on-chain của mạng Ethereum để hiểu phải chăng sự thiếu tự tin chỉ xảy ra với giao dịch đòn bẩy? Ví dụ, mặc dù không có mối quan hệ thiết lập nào giữa giá ETH và việc sử dụng mạng, nhưng khối lượng giao dịch thấp và giảm người dùng hoạt động có thể là mối lo ngại nếu tách rời khỏi đợt tăng giá.

Các chỉ báo on-chain làm dấy lên lo ngại

Đo lường giá trị tiền tệ của ETH giao dịch trên mạng cung cấp một chỉ báo đáng tin cậy về hiệu quả sử dụng. Tất nhiên, số liệu này có thể bị giả mạo bằng cách tăng cường áp dụng trong các giải pháp layer 2 nhưng nó vẫn là một điểm khởi đầu.

eth

Tổng số đơn vị token gốc được chuyển mỗi ngày | Nguồn: CoinMetrics

Mức giao dịch trung bình hàng ngày hiện tại là 6,2 tỷ đô la, giảm 55% so với mức đỉnh của tháng 12 và không quá xa so với mức thấp nhất trong 1 năm là 5,6 tỷ đô la. Do đó, có thể kết luận rằng mức độ sử dụng token ETH không có dấu hiệu tăng trưởng, ít nhất là ở layer chính.

Các nhà phân tích cũng nên kiểm tra các chỉ số sử dụng ứng dụng phi tập trung. Cần lưu ý rằng Tổng giá trị đã khóa (TVL) tập trung nhiều vào các nền tảng cho vay và sàn giao dịch phi tập trung (DEX). Do đó, việc đánh giá số lượng địa chỉ đang hoạt động cung cấp một cái nhìn rộng hơn.

eth

Hoạt động của dApp trong 30 ngày trên mạng Ethereum | Nguồn: DappRadar

Ngoài thị trường NFT Opensea, các dApp Ethereum giảm 28% số lượng địa chỉ hoạt động hàng tháng. Nhìn chung, đó là dữ liệu sử dụng đáng thất vọng vì mạng hợp đồng thông minh được thiết kế đặc biệt để lưu trữ các ứng dụng phi tập trung.

Trừ khi số lượng giao dịch ETH và số liệu sử dụng dApp tăng mạnh, các nhà đầu tư sẽ giải thích bất kỳ động thái nào di chuyển trên $3k là bẫy tăng giá tiềm năng. Đối với funding rate trung lập của các trader bán lẻ, nó cũng có thể là một dấu hiệu tăng giá cho thấy nhà đầu tư thường vào các vị thế đòn bẩy long sau một đợt tăng mạnh.

Tham gia Telegram của Tạp Chí Bitcoin để theo dõi tin tức và bình luận về bài viết này: https://t.me/tapchibitcoinvn

Đình Đình

Theo Cointelegraph

MỚI CẬP NHẬT

Hamster Kombat mất gần 260 triệu người chơi chỉ trong ba tháng

Hamster Kombat, game kiếm tiền trên Telegram từng có một lượng người dùng khổng lồ với 300 triệu người vào tháng Tám, đã ghi...
Ethereum

Đây là tiểu bang Hoa Kỳ đầu tiên đầu tư vào Ethereum

Hệ thống hưu trí của tiểu bang Michigan, Hoa Kỳ đã tiết lộ khoản đầu tư hơn 11 triệu đô la vào các quỹ...

Người tham dự Ethereum Devcon 7 bị cướp ở Thái Lan

Haichao Zhu, đồng sáng lập Rooch Network, đã báo cáo rằng anh bị hai kẻ tấn công dùng dao khống chế và cướp tài...

Marathon và Riot ghi nhận sản lượng BTC cao nhất kể từ tháng 4

Marathon Digital và Riot Platforms, hai công ty hàng đầu trong lĩnh vực khai thác Bitcoin, vừa thông báo đạt sản lượng Bitcoin hàng...

Binance Research cảnh báo cơn sốt memecoin có thể làm lu mờ đổi mới...

Một báo cáo mới từ Binance Research đã đưa ra lời cảnh báo nghiêm trọng về rủi ro tiềm tàng trong thị trường memecoin,...

Bitcoin ETF bị rút ròng 541 triệu USD, lớn nhất kể từ tháng 5

Các quỹ Bitcoin ETF giao ngay tại Hoa Kỳ đã ghi nhận mức rút ròng 541 triệu USD vào thứ Hai, đánh dấu dòng...

Microsoft đối mặt nguy cơ bị cổ đông kiện nếu không mua Bitcoin –...

Microsoft có thể gặp rủi ro bị cổ đông kiện nếu công ty quyết định không đầu tư vào Bitcoin và sau đó giá...

Quỹ hưu trí đầu tiên của Vương quốc Anh đầu tư vào Bitcoin

Việc chuyển Bitcoin vào các quỹ hưu trí là "một bước đi táo bạo phản ánh tư duy tiên phong của các ủy thác...
eth-giam

Ethereum duy trì dưới $2.500, 3 tín hiệu cho thấy giá có thể giảm...

Kể từ đợt bán tháo lớn vào đầu tháng 8, Ether (ETH) đã nhiều lần hồi phục vượt mức $2.500 nhưng vẫn chưa thể...
btc-bau-cu

Bitcoin: Các mức giá cần chú ý trong những giờ tới

Bitcoin đã chứng kiến một đợt điều chỉnh mạnh 9% từ ngày 29 tháng 10 đến ngày 4 tháng 11, tạm thời hồi phục...

Quốc gia này đang đề xuất tiền điện tử làm tiền tệ hợp pháp

Ngân hàng Nhà nước Pakistan (SBP) vừa công bố một gói đề xuất chính sách vào ngày 4 tháng 11, với mục tiêu nếu...

Một nhóm ông lớn gồm Galaxy Digital, Kraken, Robinhood, Paxos ra mắt mạng lưới...

Một nhóm các tên tuổi lớn trong lĩnh vực tiền điện tử đang ủng hộ một loại stablecoin mới mang tên Global Dollar (USDG),...

3 dự đoán táo bạo về giá Bitcoin khi cuộc bầu cử Mỹ đến...

Bitcoin (BTC) đang gặp khó khăn trong việc xác định hướng đi khi chỉ còn một ngày nữa là đến cuộc bầu cử tổng...

Semler Scientific mua thêm 47 Bitcoin, nâng tổng nắm giữ lên 1.058 BTC

Công ty thiết bị y tế Semler Scientific đã công bố tiếp tục gia tăng lượng nắm giữ Bitcoin (BTC) trong báo cáo thu...

Giá Coin hôm nay 05/11: Bitcoin trượt về dưới $68.000 trước thềm cuộc bầu...

Bitcoin giảm điểm trong ngày thứ 6 liên tiếp khi thị trường chờ đợi kết quả từ cuộc bầu cử thống Mỹ. Chứng khoán Mỹ Hợp...

OpenSea tái cấu trúc, hé lộ nền tảng mới được xây dựng ‘từ đầu’...

Thị trường NFT hàng đầu OpenSea hiện đang nỗ lực tái định hình để đối phó với sự suy giảm mạnh mẽ trong khối...