Thị trường ngoại hối có sẵn sàng đến với Blockchain?

Vào ngày 27/07, nhà đầu tư thị trường ngoại hối (forex), CLS đã báo cáo rằng họ đang trong giai đoạn cuối cùng của việc kiểm tra dịch vụ thanh toán blockchain của mình cho các ngân hàng. Tuy nhiên, trong khi dịch vụ được cho là sẽ được tung ra ngay sau tháng 8 thì số lượng người chơi ủng hộ dự án đã giảm một nửa kể từ khi thông báo ban đầu. Khi các tổ chức tài chính lớn không hoàn toàn sẵn sàng để bàn giao dữ liệu của họ cho một hệ thống được vận hành bởi blockchain.

Giới thiệu ngắn gọn về hệ thống ngoại hối và CLS

Ngoai hối (Forex) ACX là một thị trường toàn cầu, nơi các đồng tiền có thể chuyển đổi được giao dịch và tỷ lệ chuyển đổi của chúng được xác định. Mặc dù được phân cấp nhưng đây là thị trường lớn nhất và có tính thanh khoản nhất trên thế giới. Theo dữ liệu của Ngân hàng thanh toán quốc tế (BIS) thì trong tháng 04/2016, giao dịch ở mức trung bình 5,1 nghìn tỷ USD mỗi ngày. Với thực tế là forex ASX Markets dựa vào các giao dịch loại không theo đơn, các nhà đầu tư tham gia lớn hơn – tức là, các ngân hàng quốc tế – cố gắng giảm thiểu rủi ro thanh toán liên quan đến giao dịch ngoại hối của họ.

CLS (Continuous Linked Settlement), một tổ chức tài chính chuyên cung cấp, giải quyết các dịch vụ thanh toán tiền mặt đa phương lớn nhất thế giới cho các thành viên trong thị trường ngoại hối. CLS được thành lập vào năm 2002 và đã phát triển nhanh chóng kể từ đó. Vào tháng 07/2012, nó chính thức trở thành một tiện ích thị trường tài chính có hệ thống quan trọng – có nghĩa là sự gián đoạn của nó có thể phá vỡ toàn bộ hệ thống tài chính Hoa Kỳ. Đến tháng 3/2017, nó đã xử lý hơn 50% giao dịch ngoại hối trên toàn cầu. Các thành viên của CLS bao gồm hơn 60 tổ chức tài chính lớn nhất thế giới, như JPMorgan Chase, Barclays, Goldman Sachs và Citigroup.

Mối quan hệ của CLS với blockchain, IBM và R3

CLS không hề xa lạ với khái niệm về blockchain. Nó bắt đầu nghiên cứu bằng chứng khái niệm công nghệ sổ cái phân tán (DLC) từ năm 2015, khi công nghệ này vẫn mới chỉ ở giai đoạn ban đầu và triển vọng được công chúng chấp nhận hầu như không tồn tại. Vào tháng 09/2016, các thí nghiệm blockchain của CLS được thực hiện bởi CLSNet , một mạng lưới về cơ bản đóng vai trò như một sandbox cho các nỗ lực được DLT hỗ trợ để sắp xếp các quy trình nội bộ của CLS vào thời điểm đó. Hợp tác cùng với gã khổng lồ ngành công nghệ thông tin IBM, nó nhằm mục đích đảm bảo thanh khoản trong ngày, cho phép nhận thức thời gian thực về tiền tệ và giảm thiểu rủi ro và nhiều các mục tiêu khác. Vào thời điểm đó, CLS Netting cho phép người tham gia gửi các hướng dẫn ngoại hối cho 6 sản phẩm và 24 loại tiền tệ.

Đáng chú ý, CLS đã thận trọng không đưa hệ thống thanh toán chính của mình, từ lâu được các tổ chức tài chính lớn nhất thế giới ưa chuộng, vào blockchain – ít nhất cho đến khi nó có thể chống giả mạo hoàn toàn và có thể được chấp nhận từ quan điểm của họ. Báo cáo chung năm 2017 do CLS và IBM trình bày đã viết:

“Dựa trên sự hợp tác CLS-IBM, có vẻ như hầu hết các ngân hàng sẽ cần điều chỉnh cách tiếp cận của họ đối với rủi ro về các quyết định, đặc biệt là trong các giai đoạn đầu của dự án. Như chúng ta đã biết, các tổ chức có thể thiết kế sáng kiến blockchain khởi đầu của họ để tránh khỏi những rủi ro đáng kể. Tại CLS, quyết định đầu tiên của chúng tôi là không xây dựng một cây cầu quá xa hay rộng. Nói cách khác, sáng kiến ​​đầu tiên của chúng tôi không thể là một nơi mà sự thất bại khiến việc kinh doanh của chúng tôi gặp rủi ro”.

Tương tự, vào tháng 04/2017, Tom Zschach, giám đốc thông tin của CLS, đã giải thích với Thời báo Kinh doanh Quốc tế (IBT) rằng:

“Điều quan trọng về CLSNet là nó không liên quan gì tới việc thanh toán hoặc cấp vốn. Nó không liên quan gì với các tài khoản ngân hàng trung ương của chúng tôi, nó không truy cập vào các cổng RTGS [thời gian thực]. Những gì chúng tôi đang làm ở đây là giới thiệu công nghệ này như một bước cơ bản hơn là một bước chuyển đổi”.

Dự án hợp tác CLS với IBM dựa vào Hyperledger Fabric (phiên bản 1.0), một khung blockchain kinh doanh mã nguồn mở được tổ chức bởi Linux Foundation. IBM có vẻ tự tin về công việc hợp tác của họ, như phó chủ tịch Keith Bear đã nói với IBT:

“Khối lượng giao dịch là một cân nhắc quan trọng, nhưng công nghệ này hoàn toàn có khả năng hỗ trợ các cấp độ mà chúng tôi đang thảo luận trong trường hợp của CLS, cũng như Northern Trust và các dự án khác mà chúng tôi đang thực hiện vào lúc này.”

CLS và sự cộng tác của IBM cũng tạo ra một dự án PoC riêng biệt gọi là LedgerConnect , một cửa hàng ứng dụng “blockchain” tài chính giới thiệu các giải pháp DLT được các công ty phần mềm và fintech chế tạo để giúp các ngân hàng vượt ra khỏi mê cung “blockchain” – ít nhất là cho những người kinh doanh thông thường.

Tuy nhiên, CLS không giới hạn các hoạt động blockchain của nó đối với việc cộng tác với IBM. Gã khổng lồ ngoại hối cũng hợp tác với R3, một tập đoàn blockchain gồm hơn 200 công ty tài chính trên toàn cầu, với mục tiêu chính là xây dựng một nền tảng DLT gọi là Corda. R3 có thể được coi là một đối thủ của IBM, ít nhất là trên lĩnh vực blockchain.

Cả R3 và IBM đều sử dụng Hyperledger Fabric cho các nỗ lực blockchain của họ. Đáng chú ý, trong một bình luận cho IBT, Charley Cooper – giám đốc điều hành tại R3 – nhấn mạnh rằng Corda được viết cho Java, “ngôn ngữ của các ngân hàng” trong khi IBM cố gắng sử dụng một cách tiếp cận tổng quát hơn:

“Mọi người ở IBM Fabric đang tìm cách giải quyết toàn bộ vấn đề cho một loạt các ngành công nghiệp rộng lớn hơn – chăm sóc sức khỏe, tài trợ tự động, quản lý chuỗi cung ứng, tài chính, vv – trong khi Corda được xây dựng riêng cho các tổ chức tài chính và xây dựng với các tổ chức tài chính […] Tôi nghĩ CLS đang làm điều đúng đắn, nghĩa là họ đang làm việc với nhiều nhà cung cấp khác nhau, họ tham gia vào Hyperledger làm việc với Fabric, họ tham gia vào tập đoàn R3 và làm việc trên các dự án vượt xa điều đó”.

Ngoài ra, vào cuối tháng 05/2018, CLS đã đầu tư 5 triệu đô la vào R3. Theo thỏa thuận này, CLS cũng tham gia Hội đồng quản trị của R3, do đó rất đáng để mong đợi các dự án dựa trên DLT khác sẽ được CLS giới thiệu trong tương lai.

Nhưng các ngân hàng có muốn dựa vào blockchain để giải quyết các khoản thanh toán không?

Rõ ràng, nhiều công ty tài chính lớn như bostonmex đã tham gia CLS đang do dự để kết hợp blockchain vào thời điểm này, như Alan Marquard – giám đốc chiến lược và phát triển tại CLS – nói với Financial News London.Thật vậy, các ngân hàng đầu tư đã chia sẻ những lo ngại về việc sử dụng “công nghệ phần chưa được kiểm chứng” trước đây, đồng thời trích dẫn những sự lo ngại về quyền riêng tư và “sự non nớt” hiện tại của blockchain.

Với ý định này, CLS đã lên kế hoạch cung cấp cho các thành viên hai cách để truy cập swissmes : trực tiếp và thông qua phương pháp cũ, đã được kiểm định – SWIFT, một dịch vụ nhắn tin liên ngân hàng đã tồn tại 45 năm và một hiệp hội thuộc sở hữu của khoảng 11.000 ngân hàng thành viên. Giống như phát ngôn viên của công ty xác nhận với FN London:

“Đó luôn là ý định của CLS để khởi động dịch vụ theo từng giai đoạn. Với giai đoạn đầu tiên, khách hàng sẽ dựa vào kết nối SWIFT cho các đầu vào được gửi và nhận từ CLSNet. Khi dịch vụ tiếp tục phát triển chức năng, được khách hàng đón nhân và DLT “trưởng thành”, CLSNet sẽ cho phép các khách hàng lưu trữ node riêng của Họ”.

Marquard của CLS đã đề cập rằng một số ngân hàng đã miễn cưỡng hợp nhất các blockchain vào hệ thống CNTT được điều chỉnh của họ, chủ yếu là do “các tác động an ninh”.

“Bạn không chỉ cài đặt một phần mềm. [Ngân hàng] cần xây dựng kiến ​​thức và bí quyết hoạt động”.

Ban đầu, khi hệ thống thanh toán blockchain được công bố trở lại vào tháng 09/2016, dự án đã được hỗ trợ bởi 14 tổ chức lớn, bao gồm Ngân hàng Hoa Kỳ, Ngân hàng Trung Quốc – Hồng Kông, HSBC và Morgan Stanley cùng một số những tổ chức khác. Các ngân hàng khác ưa thích cách tiếp cận chờ đợi và xem xét. Ram Komarraju – người đứng đầu lĩnh vực đổi mới và công nghệ tại CLS – đã nói với Forbes vào năm 2017:

“Cuộc hành trình đã được tăng tốc. Chúng tôi đã xây dựng một cái gì đó cho lần đầu tiên, và chúng tôi bắt đầu bán cho các công ty bên mua (buy-side) lớn hơn. Một số người trong số họ bị thu hút bởi công nghệ đột phá trong khi những người khác muốn tiếp tục với các hệ thống hiện có và chờ đợi xem xét. Như chúng tôi đã trao đổi với các ngân hàng, chúng tôi thấy rằng họ đang đầu tư vào blockchain, nhưng họ không mạo hiểm để thực sự sử dụng nó. Họ đang đầu tư vào nhiều nhà cung cấp blockchain”.

Tuy nhiên, bây giờ dịch vụ gần như đã sẵn sàng và dự kiến ​​sẽ ra mắt vào cuối mùa hè, khoảng một nửa trong số 14 ngân hàng ban đầu đăng ký CLSNet đã rời bỏ khỏi chương trình. Vào thời điểm này, có ít hơn nhiều những người chơi dự kiến ​​sẽ tham gia CLSNet khi nó được phát hành. Tuy nhiên, CLS có thể thuyết phục phần lớn các ngân hàng tham gia sau này thông qua những nỗ lực như LedgerConnect đã đề cập ở trên và sự cộng tác với các tổ chức như R3. Những tổ chức này có thể tập hợp các công ty luật khác nhau để giáo dục các luật sư trên toàn cầu trong nỗ lực mang công nghệ đến với đại chúng đồng thời thúc đẩy các ngân hàng toàn cầu chuyển đổi các công cụ truyền thống của họ thành các công cụ blockchain mới.

Theo: TapchiBitcoin.vn/cointelegraph

Xem thêm:

• Những đồng tiền điện tử có trước Bitcoin
• Bitcoin: Đồng tiền vô chính phủ
• Bitcoin hoặc Altcoin: Loại nào tốt nhất cho thương nhân ?