Giá Bitcoin đóng gần mức $40K, nhưng các trader chuyên nghiệp vẫn còn hoài nghi

Updated: 02/02/2022 at 9:46

Biểu đồ giá hàng ngày của Bitcoin dường như đang tạo ra một mô hình phục hồi ổn định, nhưng hiện có một số chỉ báo lo ngại trên các thị trường phái sinh. Hiện tại, thị trường hợp đồng tương lai và quyền chọn cho thấy các trader Bitcoin chuyên nghiệp thiếu sự tin tưởng, nhưng có sự thay đổi tích cực đối với dữ liệu.

Bitcoin 1

Biểu đồ giá Bitcoin 1 ngày | Nguồn: TradingView

Con đường đến $40k có vẻ khó dự đoán và các trader thường gọi nó là “thao túng” khi những biến động giá như vậy xảy ra. Trader Bitcoin chuyên nghiệp Maze cho biết vào ngày 28/1:

“Nếu Bitcoin xung quanh khu vực đó, cần cẩn thận. Một hình ảnh nói lên hàng nghìn từ và tôi nghĩ tôi đã nói lên tất cả. Sắp đến thời điểm quyết định thành bại cho BTC. Cuối tuần này là đóng tuần và đóng tháng, vì vậy hãy chờ đợi biến động và thao túng”.

Bitcoin 2

Nguồn: Maze

Bất kể lý do phục hồi giá Bitcoin là gì, các nhà đầu tư nên phân tích các thị trường phái sinh để hiểu được vị trí của cá voi, nhà tạo lập thị trường và bàn kinh doanh chênh lệch giá.

Trong khi công cụ yêu thích của các trader bán lẻ là hợp đồng vĩnh viễn (hoán đổi ngược), trader chuyên nghiệp thường chọn hợp đồng tương lai và quyền chọn có lịch cố định. Mặc dù chúng phức tạp hơn để giao dịch, nhưng các công cụ phái sinh này cung cấp chiến lược bao gồm nhiều khía cạnh hơn.

Đã xảy ra thanh lý, nhưng có thể tiếp diễn trên con đường đến $69k

Dữ liệu cho thấy không có thanh lý hợp đồng tương lai kể từ ngày 23/1. Khi long (người mua) có đòn bẩy chấm dứt vị thế của họ, điều đó sẽ đẩy nhanh diễn biến điều chỉnh giá, bởi vì các sàn giao dịch phái sinh cần phải bán hợp đồng tương lai theo giá thị trường.

Bitcoin 3

Tổng thanh lý hợp đồng tương lai tiền điện tử (USD) | Nguồn: Coinglass

Lần cuối cùng buộc phải chấm dứt vị thế long giá trị “khủng” là $290 triệu vào ngày 23/1. Điều này giải thích một phần lý do tại sao động thái phục hồi của Bitcoin tương đối yên bình trong tuần qua. Tuy nhiên, thị trường vẫn chưa thoát khỏi nguy hiểm khi xem xét BTC hiện đang giao dịch thấp hơn 44% so với mức cao nhất mọi thời đại $69k.

Phí chênh lệch hàng năm của hợp đồng tương lai Bitcoin 3 tháng | Nguồn: Laevitas.ch

Phí chênh lệch hàng năm của hợp đồng tương lai Bitcoin sẽ dao động từ 5% đến 12% để bù đắp cho các trader vì đã “khóa” tiền trong 2 đến 3 tháng cho đến khi hết hạn hợp đồng. Các mức dưới 5% là cực kỳ giảm giá, trong khi trên 12% cho thấy xu hướng tăng.

Quan sát biểu đồ trên, chỉ số này giảm xuống dưới 5% vào ngày 21/1 và chưa cho thấy nhiều dấu hiệu tin tưởng từ các trader chuyên nghiệp.

Vì vậy, câu hỏi lớn được đặt ra là: Liệu niềm tin có quay trở lại không? Ví dụ, nếu Bitcoin phá vỡ ngưỡng kháng cự $42k, một số trader sẽ giảm cảnh giác, dẫn đến có thêm hoạt động mua vì không ai muốn bị bỏ lại phía sau.

Thị trường hợp đồng tương lai Bitcoin trung lập, nhưng các trader quyền chọn vẫn hoài nghi

Hiện tại, hơi khó để xác định hướng đi trên thị trường, nhưng độ lệch delta 25% là một dấu hiệu cho thấy khi nào các bàn kinh doanh chênh lệch giá và nhà tạo lập thị trường tính phí quá cao để bảo vệ đà tăng hoặc giảm.

Nếu các trader lo ngại Bitcoin sụp đổ giá, chỉ báo độ lệch sẽ di chuyển trên 10%. Mặt khác, tâm lý phấn khích bao quát sẽ được phản ánh qua độ lệch -10%.

Độ lệch delta 25% của hợp đồng quyền chọn Bitcoin 30 ngày | Nguồn: Laevitas.ch

Theo biểu đồ, độ lệch ở gần 10% trong gần một tuần mặc dù giá BTC phục hồi 18% kể từ mức đáy $33k. Dữ liệu độ lệch của hợp đồng quyền chọn cho thấy các trader chuyên nghiệp vẫn đang đặt cược thị trường sụp đổ.

Bất chấp chỉ báo không mấy tích cực từ quyền chọn Bitcoin, các bàn chênh lệch giá và nhà tạo lập thị trường sẽ buộc phải đảo ngược các vị thế giảm giá một khi phá vỡ $42k. Tuy nhiên, xem xét phí chênh lệch hợp đồng tương lai không có dấu hiệu tuyệt vọng ngay cả khi thị trường giảm 52% so với mức cao nhất mọi thời đại, dữ liệu cung cấp một cái nhìn mang tính xây dựng.

Tham gia Telegram của Tạp Chí Bitcoin để theo dõi tin tức và bình luận về bài viết này: https://t.me/tapchibitcoinvn

Đình Đình

Theo Cointelegraph

Được đề cập trong bài viết
Bình luận
Đang tải
Mới cập nhật

Đồng sáng lập Ethereum, Vitalik Buterin, một lần nữa khiến thế giới crypto chao đảo – lần này là do anh đã bán 2 nghìn tỷ token meme DOG trên Uniswap V4. Những token này nhiều khả năng đã được gửi vào ví của Buterin mà không có sự đồng... ...

Giá Zilliqa (ZIL) tiếp tục biến động mạnh, chủ yếu do sự bất ổn của thị trường chung. Altcoin này đã gặp khó khăn trong việc duy trì đà tăng ổn định, thường xuyên dao động bởi các yếu tố bên ngoài. Tuy nhiên, sự xuất hiện của Zilliqa 2.0... ...

Gần đây, giá Bitcoin đã có dấu hiệu phục hồi, đưa đồng tiền này tiến gần đến ngưỡng quan trọng 108.000 đô la. Mặc dù sự phục hồi này mang lại niềm hy vọng cho nhà đầu tư, nhưng mức kháng cự chính vẫn chưa được xác nhận là hỗ... ...

Thị trường token Layer-2 (L2) đang thu hút sự chú ý mạnh mẽ từ cộng đồng và các nhà đầu tư, đặc biệt trong bối cảnh Ethereum tiếp tục phải đối mặt với các vấn đề về khả năng mở rộng. Tuy nhiên, mức định giá cao ngất ngưởng của... ...

Giá XRP đã duy trì sự ổn định trong phạm vi từ $2 đến $2,6 kể từ đầu tháng 3 mà không có xu hướng rõ ràng. Tuy nhiên, một số yếu tố đang dần chỉ ra rằng sự “trì trệ” này có thể sẽ sớm nhường chỗ cho một... ...

Pi Core Team, nhóm phát triển Pi Network, đã chính thức công bố ra mắt hàng loạt cải tiến quan trọng trong những ngày gần đây, đánh dấu cột mốc quan trọng khi kỷ niệm sự kiện Pi2Day. Mới đây, Pi Core Team đã công bố một loạt bản cập... ...

Token gốc của Hedera, HBAR, đang phải đối mặt với áp lực bán mạnh mẽ, giảm gần 5% trong ngày, dẫn đến mức lỗ 22% trong suốt 30 ngày qua. Sự giảm giá này phản ánh tình trạng chung của thị trường, khi sức ép bán tháo đã kéo giá... ...

CEO của Coinbase, Brian Armstrong, mới đây đã tiết lộ rằng sàn giao dịch này đang đều đặn mua vào Bitcoin mỗi tuần — một động thái được nhiều người xem là bước đầu trong chiến lược xây dựng kho dự trữ. Trong chia sẻ ngày 27/6, Armstrong cho biết... ...

Token Layer-1 Aptos (APT) hiện đang dẫn đầu về hiệu suất hoạt động trong thị trường crypto, ghi nhận mức tăng gần 10% chỉ trong một ngày. Sự bứt phá này diễn ra ngay sau khi Bitwise nộp biểu mẫu S-1 cập nhật lên Ủy ban Chứng khoán và Giao... ...

Những bước tiến thần tốc trong lĩnh vực điện toán lượng tử đang làm dấy lên lo ngại ngày càng lớn về tính bảo mật của Bitcoin. Một số chuyên gia giờ đây tin rằng Q-Day – thời điểm máy tính lượng tử đủ mạnh để phá vỡ các thuật toán... ...

Xem thêm bài viết
Chọn chế độ hiển thị:
Bình thường Bảo vệ mắt Dark Mode