Trang chủ Tạp chí Tin tức Altcoin Nansen: UST của Terra mất chốt là do hàng loạt thực thể...

Nansen: UST của Terra mất chốt là do hàng loạt thực thể lớn đua nhau kinh doanh chênh lệch giá

Một báo cáo phân tích của Nansen cho thấy nhiều ví đã khai thác các lỗ hổng trong hệ sinh thái Terra, dẫn đến sự sụp đổ của stablecoin UST và token thế chấp LUNA.

Sự kiện mất chốt 1 đô la vào đầu tháng 5 đã đẩy giá UST giảm xuống 0,03 đô la và LUNA lao dốc về 0,00012 đô la tính đến thời điểm viết bài, gây rúng động cộng đồng tiền điện tử.

UST (hiện được đổi tên thành USTC hoặc TerraClassic USD) là một stablecoin thuật toán hỗ trợ bởi token thế chấp LUNA (hiện được đổi tên thành Terra Classic hoặc LUNC) lao dốc thảm khốc đã khiến nhiều nhà đầu tư mất tiền tiết kiệm.

Thiệt hại đáng kể như vậy là do stablecoin được coi như nơi trú ẩn an toàn cho tiền điện tử do tính biến động rất thấp, cho phép giá trị của chúng duy trì gần mức 1 đô la bất chấp điều kiện thị trường. Vì vậy, loại tài sản này có sức hấp dẫn và tác động nhất định.

Nguồn: CoinMarketCap

Do sự kiện UST mất chốt và LUNA sụp đổ gây tác động quá lớn đến thị trường, nền tảng phân tích blockchain Nansen đã đi sâu vào dữ liệu on-chain để tìm hiểu nguyên nhân. Phân tích cho thấy có nhiều tác nhân đã gây ra thảm họa này.

Theo báo cáo của Nansen, một số ít địa chỉ đã lợi dụng những điểm yếu trong hệ sinh thái Terra. Họ khai thác cơ hội kinh doanh chênh lệch giá dựa vào thanh khoản kém của các pool Curve làm cơ sở cho chốt giá UST.

Những phát hiện của Nansen đã loại bỏ giả thuyết chỉ một hacker hoặc kẻ tấn công làm mất ổn định giá UST. Thay vào đó, nền tảng phân tích xác định 7 địa chỉ có liên quan đến việc UST mất chốt, bao gồm nhiều địa chỉ là người chơi lớn có lượng nắm giữ khổng lồ.

ust

Bảy địa chỉ có liên quan đến sự việc UST mất chốt | Nguồn: Nansen

Theo báo cáo, các ví trên đã rút UST khỏi Anchor Protocol của Terra bằng cách sử dụng cơ sở hạ tầng Wormhole và chuyển những khoản tiền đó từ blockchain Terra sang Ethereum. Wormhole là giao thức cầu nối cho phép người dùng chuyển tiền từ blockchain này sang blockchain khác.

Sau đó, một lượng lớn UST đã được đổi lấy nhiều loại stablecoin khác nhau, lưu giữ trong các pool thanh khoản của Curve. Do vậy, Nansen đưa ra giả thuyết rằng trong suốt quá trình sụp đổ của UST, một số ví đã lợi dụng kinh doanh chênh lệch giá trên Curve và các sàn giao dịch phi tập trung, tập trung bằng cách mua và bán giữa những nơi này.

ust

Swapper trên Curve + các ví hàng đầu đã chuyển USDC sang sàn giao dịch tập trung | Nguồn: Nansen

Nansen đã sử dụng dữ liệu từ ngày 7 đến ngày 11/5 (khoảng thời gian UST mất chốt 1 đô la) khi nghiên cứu blockchain để xác định dữ liệu khối lượng giao dịch lớn. Nền tảng phân tích cũng xem xét các bài đăng trên mạng xã hội và diễn đàn để thu hẹp khoảng thời gian đó, xác định khối lượng giao dịch chính trên các pool thanh khoản của Curve và phân chia thành 3 giai đoạn.

Trước tiên, Nansen kiểm tra các giao dịch vào và ra giao thức cho vay Curve để tạo danh sách các ví có hoạt động, cho thấy họ góp phần đáng kể gây sụp đổ UST.

ust

Các ví được cho là có ảnh hưởng lớn đến sự cố UST mất chốt | Nguồn: Nansen

Tuy nhiên, trong giai đoạn hai, những phát hiện của Nansen về các giao dịch qua cầu nối Wormhole khiến mọi thứ trở nên khó khăn hơn. Cụ thể, chỉ một vài ví sử dụng Anchor Protocol để gửi UST. Sau đó, Nansen xem xét doanh số bán UST và USDC trên các sàn giao dịch tập trung.

ust

Tổng dòng UST ròng đến các sàn giao dịch tập trung | Nguồn: Nansen

Cuối cùng, nền tảng phân tích bằng chứng on-chain để đưa ra kết luận về các sự kiện xung quanh việc stablecoin UST mất chốt. Sau đó, danh sách 7 ví được coi là có vai trò quan trọng gây sụp đổ hệ sinh thái Terra đã được chỉ rõ.

Nghiên cứu của Nansen cho thấy một số quan sát hấp dẫn thông qua phân tích blockchain. Tuy nhiên, họ chọn không suy đoán về những gì đã xảy ra đằng sau 7 tác nhân chính này.

Dù thế nào thì các phát hiện của báo cáo cũng cung cấp một bức tranh minh bạch hơn về nguyên nhân dẫn đến sự kiện UST mất chốt và sự sụp đổ hệ lụy của cả UST cũng như LUNA.

Tham gia Telegram của Tạp Chí Bitcoin để theo dõi tin tức và bình luận về bài viết này: https://t.me/tapchibitcoinvn

Minh Anh

Theo Cryptoslate

MỚI CẬP NHẬT

American Bitcoin liên kết với Trump có kế hoạch IPO

American Bitcoin Corp., một công ty khai thác tiền điện tử được hậu thuẫn bởi gia đình Trump, đang có kế hoạch huy động...

Uniswap DAO ủng hộ chương trình ‘Treasury Delegation’ trị giá 113 triệu USD để...

Theo cuộc bỏ phiếu quản trị sơ bộ kết thúc vào hôm thứ Ba, Uniswap DAO đã bỏ phiếu để tiếp tục "chương trình...
eth-phuc-hoi

Ethereum (ETH) nỗ lực phục hồi khi đà giảm đang dần suy yếu

Ethereum (ETH) bước vào tuần mới với những tín hiệu trái ngược khi các trader đón nhận thông báo thuế "Ngày Giải Phóng" vào...
Metaplanet tiếp tục đẩy mạnh chiến lược tích lũy Bitcoin

Metaplanet tiếp tục đẩy mạnh chiến lược tích lũy Bitcoin, nâng tổng số nắm...

Metaplanet, công ty niêm yết tại Tokyo, vừa công bố vào thứ Tư rằng họ đã bổ sung thêm 160 Bitcoin vào kho dự...
NEO

Neo Foundation phủ nhận việc bán token, điều tra chuyển khoản Binance sau khi...

Neo Foundation khẳng đinh không dính líu đến các giao dịch bán token NEO gần đây, sau khi giá trị giảm 35,85% từ ngày...

Nhiều altcoin sụp đổ vào ngày Cá tháng Tư, thị trường crypto vẫn ổn...

Một số altcoin và memecoin đã chứng kiến ​​đợt bán tháo mạnh vào Ngày Cá tháng Tư, với một số token, bao gồm Act...
sui-kho-khan

SUI gặp khó khăn dưới mức kháng cự khi mở khóa token trị giá...

Hôm nay, SUI đứng trước một thử thách quan trọng khi đợt mở khóa token trị giá 147 triệu USD có thể tạo ra...
Bitcoin như một hàng rào chống lạm phát

Standard Chartered báo hiệu vai trò của Bitcoin như một hàng rào chống lạm...

Bitcoin đang nổi lên như một hàng rào phòng ngừa lạm phát đầy tiềm năng trong bối cảnh thị trường ngày càng bất ổn....

Solana (SOL) phục hồi chậm lại gần mức kháng cự khi Ethereum tăng khối...

Solana (SOL) đang nỗ lực phục hồi sau đợt điều chỉnh gần 12% trong tuần qua với chỉ số RSI đã tăng vọt vào...

VanEck đăng ký BNB ETF đầu tiên tại Hoa Kỳ

Công ty quản lý đầu tư hàng đầu của Mỹ, VanEck, vừa chính thức nộp hồ sơ thành lập một thực thể ủy thác...
btc-bien-dong-manh

Bitcoin (BTC) biến động mạnh trước ‘ngày giải phóng’ của Trump – Điều gì...

Bitcoin tiếp tục biến động mạnh trong phiên mở cửa Phố Wall ngày 1 tháng 4 khi những lo ngại về thuế quan thương...

Ethereum ghi nhận chuỗi giảm giá kéo dài, nhưng dữ liệu chỉ ra đáy...

Token gốc của Ethereum, Ether (ETH), đã trải qua bốn tháng giảm liên tiếp, với mức giảm 18,47% chỉ riêng trong tháng 3. Cấu...

GameStop huy động thành công 1,5 tỷ USD để mua Bitcoin

Nhà bán lẻ trò chơi điện tử GameStop thông báo hôm thứ Ba rằng họ đã huy động được 1,5 tỷ USD từ đợt...

Grayscale nộp hồ sơ S-3 cho ETF Digital Large Cap

Nhà quản lý tài sản hàng đầu Grayscale đã nộp đơn xin niêm yết quỹ ETF nắm giữ một danh mục tiền điện tử...
tiền điện tử

Tương lai của tiền điện tử: 10 dự đoán và xu hướng

Tiền điện tử đã đi một chặng đường dài kể từ khi Satoshi Nakamoto bí ẩn ra mắt Bitcoin vào năm 2009. Từ một...

Tại sao cổ phiếu Strategy lại vượt trội hơn so với Bitcoin?

Một công ty đầu tư của Pháp đã công bố bài báo nghiên cứu định lượng giải thích lý do tại sao cổ phiếu...