Staking thanh khoản soán ngôi DEX để thống trị DeFi

Updated: 22/07/2023 at 7:00

Staking thanh khoản là một phân khúc của tài chính phi tập trung (DeFi) cho phép người dùng kiếm lời bằng cách stake token của họ mà không làm mất tính thanh khoản. Nó đã trở thành lĩnh vực DeFi lớn nhất xét theo tổng giá trị bị khóa (TVL), theo Báo cáo nửa đầu năm 2023 của sàn Binance. 

Trong báo cáo, sàn giao dịch nhấn mạnh rằng staking thanh khoản đã soán ngôi DEX để thống trị DeFi về TVL kể từ tháng 4 năm 2023. 

Cơ chế staking là một phần quan trọng trong hoạt động ETH staking trước thời điểm bản nâng cấp Shanghai ra mắt, khi mà người dùng không thể tự do rút ETH của họ. Tính đến lúc đó, các token staking thanh khoản (LST) đã cung cấp cho người dùng tính thanh khoản trong khi họ kiếm lời bằng ETH của mình.

Staking thanh khoan

Staking thanh khoản chiếm 37,1% phân khúc ETH staking. Nguồn: Binance.

Vào ngày 13 tháng 4, bản nâng cấp Shanghai được triển khai thành công, cho phép người dùng rút ETH đã stake của họ. Mặc dù vậy, báo cáo cho biết rằng staking thanh khoản vẫn tiếp tục phát triển. 

“Thật thú vị, sau Shanghai, staking thanh khoản vẫn tiếp tục tăng trưởng cực kỳ mạnh mẽ và được đánh giá là phương thức phổ biến nhất để người dùng stake ETH.” 

Ngoài ra, báo cáo của Binance cũng ghi nhận sự xuất hiện của thuật ngữ “LSTfi”, đôi khi còn được gọi là “LSDfi” – một thuật ngữ chỉ sự kết hợp giữa staking thanh khoản và DeFi, với việc các dự án như giao thức giao dịch snh lời, dịch vụ lập chỉ mục và các dự án cho phép người dùng đúc stablecoin bằng cách sử dụng LST làm tài sản thế chấp được phân loại là giao thức LSTfi.

TVL của các giao thức LSTfi đã tăng 67% trong suốt tháng 6 năm 2023. Nguồn: Binance.

Theo báo cáo, thị trường tương đối tập trung vào các giao thức hàng đầu trong giai đoạn đầu. Tuy nhiên, Binance dự đoán điều này sẽ thay đổi khi nhiều dự án mới xuất hiện trong tương lai gần. 

Mặc dù staking thanh khoản đã trở nên phổ biến gần đây, nhưng người dùng vẫn cần lưu ý một số điều quan trọng. Phát ngôn viên Binance nhấn mạnh người dùng cần cảnh giác với một số rủi ro liên quan đến việc staking thanh khoản. Điều này bao gồm việc tiếp xúc với các lỗ hổng hợp đồng thông minh, rủi ro slashing (một hình thức trừng phạt) và rủi ro về giá. 

“Staking thanh khoản liên quan đến việc người dùng tương tác với một layer hợp đồng thông minh bổ sung, điều này có thể làm gia tăng khả năng xảy ra lỗi trong hợp đồng thông minh được sử dụng bởi các giao thức staking thanh khoản. Do đó, điều quan trọng là người dùng phải tự mình khảo sát và nghiên cứu.”

Ngoài ra, phát ngôn viên Binance cũng nói rằng các trình xác thực không thực hiện nhiệm vụ của mình sẽ bị trừng phạt bằng cách “cắt giảm” một số tài sản đã được stake từ trước của họ. Điều này có nghĩa là người dùng phải cảnh giác và đảm bảo rằng họ không stake thông qua trình xác thực vi phạm. Điều này sẽ giúp chúng ta tránh được tổn thất đáng kể. 

“Điều quan trọng đối với người dùng là chọn các giao thức đa dạng hóa tài sản được stake trên một loạt các nhà vận hành node uy tín”.

Cuối cùng, người dùng phải cảnh giác với rủi ro về giá. Theo Binance, người dùng có khả năng gặp phải trường hợp mà LST và token cơ bản không khớp với nhau do biến động giá thị trường. Điều này cũng có thể xảy ra do nhiều lý do, bao gồm các vấn đề về hợp đồng thông minh.

Bất chấp sự tăng trưởng tích cực của phân ngành staking thanh khoản, lĩnh vực DeFi nhìn chung hoạt động kém hơn thị trường tiền điện tử toàn cầu. Theo báo cáo, mặc dù DeFi đã mở khóa các trường hợp sử dụng mới, nhưng sự thống trị của không gian này đã giảm 0,5% so với không gian tiền điện tử rộng lớn hơn.

Tham gia Telegram của Tạp Chí Bitcoin: https://t.me/tapchibitcoinvn

Theo dõi Twitter: https://twitter.com/tapchibtc_io

Theo dõi Tiktok: https://www.tiktok.com/@tapchibitcoin

Itadori

Theo Cointelegraph

Được đề cập trong bài viết
Bình luận
Đang tải
Mới cập nhật

Mặc dù giá Bitcoin đạt mức cao kỷ lục, thợ đào vẫn không ngừng tích lũy thêm 4.000 BTC kể từ tháng 4, theo nghiên cứu mới nhất từ nền tảng phân tích on-chain CryptoQuant, công bố ngày 26 tháng 6. Báo cáo này cũng chỉ ra rằng doanh số... ...

Fartcoin (FARTCOIN) đang dần hụt hơi, khi ghi nhận mức giảm 1% vào thời điểm bài viết được thực hiện trong ngày thứ Năm, mở ra nguy cơ hình thành cây nến đỏ thứ ba liên tiếp trên biểu đồ hàng ngày. Trong khi làn sóng thảo luận về token... ...

Giá trị token của Pi Network đã chứng kiến một sự tăng trưởng ấn tượng trong tuần này, đạt mức tăng 38% trước những thông tin đồn đoán liên quan đến việc tích hợp trí tuệ nhân tạo (AI) vào hệ sinh thái của Pi. Mặc dù không có thông... ...

Nhà phân tích Kevin Svenson, nổi tiếng với những dự đoán chính xác về Bitcoin, gần đây đã đưa ra một nhận định gây chú ý: các altcoin đang chuẩn bị cho một đợt tăng giá mạnh mẽ. Svenson đã chia sẻ trong phiên thảo luận chiến lược mới nhất... ...

Kể từ khi đạt mức đóng cửa cao vào thứ Hai, giá XRP dường như đã bước vào một giai đoạn dao động trong phạm vi hẹp, phản ánh sự thận trọng của thị trường. Biến động đi ngang này cho thấy các nhà đầu tư đang chờ đợi một... ...

Stellar (XLM) hiện đang dao động quanh ngưỡng $0,242 vào thời điểm viết bài thứ Năm, sau khi ghi nhận mức phục hồi gần 6% trong tuần này. Các tín hiệu từ thị trường phái sinh cho thấy tâm lý lạc quan đang quay trở lại, với funding rate của... ...

Tính đến thời điểm viết bài vào thứ Năm, Litecoin (LTC) đang duy trì trạng thái ổn định quanh mốc $85, sau khi ghi nhận mức phục hồi ấn tượng 6% trong tuần qua. Tuy vậy, các tín hiệu on-chain đang gióng lên hồi chuông cảnh báo sớm về xu... ...

Các nhà phân tích cho biết đô la Mỹ không thể hiện sức mạnh trú ẩn an toàn như thường lệ trong cuộc xung đột gần đây giữa Iran và Israel. Ngược lại, giá Bitcoin đang tiếp tục tăng, với mục tiêu tái lập mức cao nhất mọi thời đại... ...

Pi Coin đang cho thấy dấu hiệu phục hồi mạnh mẽ trước thềm sự kiện Pi2Day. Vào ngày 25/6, giá đã tăng hơn 19%, đạt mức 0,63 đô la, trong khi khối lượng giao dịch tăng vọt 153%, lên 285,65 triệu đô la. Đồng thời, Pi Coin cũng vươn lên... ...

Chính quyền Hồng Kông vừa công bố một tuyên bố chính sách mới quan trọng về tài sản kỹ thuật số, đánh dấu bước tiến tiếp theo trong nỗ lực xây dựng vị thế trung tâm tiền điện tử toàn cầu. Bản Policy Statement 2.0 giới thiệu khuôn khổ hành... ...

Xem thêm bài viết
Chọn chế độ hiển thị:
Bình thường Bảo vệ mắt Dark Mode