Tiền điện tử đã trở thành một trong những cuộc cách mạng lớn nhất trong ngành tài chính ngân hàng kể từ khi nó ra đời. Tuy nhiên, mặc dù đã có những bước tiến đáng kể trong công nghệ và sự phổ biến, nó vẫn chưa đạt đến mức độ mà đáng ra nó phải đạt được .
Một trong những rào cản lớn nhất để đạt được điều này là sự thiếu ổn định. Tuy nhiên, đã có một số nỗ lực để loại bỏ điều này và giảm thiểu sự biến động của thị trường. Một phương pháp, như đã giới thiệu là stablecoin , là một trong những phát triển mới nhất và đầy hứa hẹn để làm được điều này. Thường được mô tả giống như là cầu nối giữa tiền điện tử và tiền pháp định, những đồng coin này đem lại lợi ích cho cả hai hệ thống tiền tệ .
Stablecoin là một sự bổ sung mới cho thị trường tiền điện tử. Cơ bản, chúng là một đồng tiền điện tử có giá trị làm khung cho những đồng khác và là một tài sản bền vững hơn. Những tài sản này có thể là những tiền tệ khác như USD hoặc một vật thể như vàng. Bằng cách kết nối giá trị của chúng với những tài sản đó, giá trị của stablecoin trở lên ít biến động hơn và có thể dễ dàng dự đoán hơn.
Vai trò của Stablecoin là gì
Vai trò của stablecoin là tạo ra sự ổn định, như cái tên của chúng, trong một thị trường tiền điện tử khá biến động. Trong khi Bitcoin và Ethereum có thể biến động về giá trị rất lớn chỉ trong vòng một ngày thì stablecoin có thể duy trì một giá trị tương đối ổn định.
Mục đích là để tạo ra nhiều cách tiếp cận với tiền. Họ đưa ra những lợi ích của tiền điện tử, như bảo mật và sự phi tập trung, cùng với giá trị ổn định như là tiền tệ truyền thống. Điều này cực kì có lợi cho thị trường.
Các nhà đầu tư vào blockchain sẽ được lợi rất nhiều, với những tài sản cho phép các kế hoạch trong tương lai sẽ hiêu quả hơn. Việc quản lý dòng tiền để đưa những ý tưởng trở thành hiện thực và hỗ trợ sự phát triển sẽ giúp cộng đồng này lâu dài và bền vững.
Đối với mục đích thanh toán, stablecoin sẽ an toàn hơn những tiền điện tử khác. Chúng không bất ngờ biến động lớn trong giá trị, điều này có nghĩa là sự dao động là rất nhỏ. Vì những lý do này, tại thời điểm này, chúng là những đồng tiền điện tử khả thi nhất có thể dùng cho việc thanh toán.
Không chỉ được cho thanh toán, việc có một giá trị ổn định sẽ giúp chuyển đổi nhiều hơn những sản phẩm tài chính truyền thống vào công nghệ blockchain. Các sản phẩm như vay tiền sẽ có thể tận dụng stablecoin mà không lo sợ bất cứ sự biến động nào. Đây là điều quan trọng để có thể phổ biến thị trường tiền điện tử đến với mọi người.
Đối với những người dùng với mục tiêu đầu tư lâu dài, stablecoin là sự lựa chọn tốt nhất. Chúng đóng một vai trò quan trọng trong các cặp giao dịch, một lần nữa nhờ vào sự ổn định với bất cứ thay đổi nào của thị trường. Cho dù bạn mong muốn lưu trữ tiền điện tử trong một giao đoạn thị trường dao động cụ thể hay thoát khỏi thị trường, sự ổn định sẽ đem lại cho bạn sự lựa chọn tốt nhất. Chúng cũng góp phần làm gia tăng tính thanh khoản của thị trường. Đối với các bên liên quan, stablecoin đều có những lợi ích.
Các loại Stablecoin
Stablecoin chia thành ba loại, với 4 dạng kết hợp những yếu tố của các loại khác. Có những hướng chung để tồn tại trong chiến lược token giá ổn định:
Tài sản pháp định thế chấp
Điều này mô tả việc sử dụng tài sản pháp định để thế chấp. Điều này cho phép nó đưa ra một sự ổn định giá bằng cách liên kết giá trị token với giá trị của các tài sản thế chấp đó.
Tài sản mã hóa thế chấp
Đối với loại này, các tài sản mã hóa sẽ được dự trữ để thế chấp với mục đích tạo ra một giá trị ổn định. Các token được liên kết với giá trị của các tài sản mã hóa thế chấp.
Thuật toán không thế chấp
Loại này sử dụng các mô hình kinh tế phần mềm như là một cách để tạo ra sự ổn định trong giá trị mà không cần dựa vào bất cứ tài sản thế chấp nào.
Hỗn hợp
Phong cách hỗn hợp đơn giản là sự pha trộn của 3 cách cơ bản trên. Nó lấy những nhân tố từ các cách trên như là một phương tiện để ổn định giá trị đồng coin.
Mỗi cách đều có tiến bộ và hạn chế riêng, nhưng đều có mục đích chung là kết nối tiền điện tử với các tài sản thế giới thực.
Tether (USDT)
Đây có lẽ là đồng stablecoin nổi tiếng nhất. Nó có dung lượng thị trường lớn nhất và được xếp hạng là một trong những đồng tiền điện tử hàng đầu. Hiện tại nó đứng top 8 trên Coinmarketcap.
Đối với mỗi đồng Tether được sử dụng và đưa vào vòng xoay vốn, sẽ có một tiền pháp định chống lưng cho nó, với tỉ lệ 1–1, được sử dụng trong lệnh nạp tập trung. Điều này có nghĩa là một đồng Tether tương ứng với một USD, giá trị sẽ được duy trì.
Ngay ban đầu, Tether sẽ được xử vận hành trong blockchain Bitcoin thông qua việc sử dụng giao thức Omni Layer, và chúng sẽ tồn tại dưới dạng một token tiền điện tử. Tether có thể giao dịch và trao đổi với các đồng tiền pháp định cơ bản khác hoặc giá trị Bitcoin tương đương tại một thời điểm.
TrueUSD (TUSD)
TrueUSD được phát triển để mang lại cho thị trường tiền điện tử một công cụ giao dịch có thể được sử dụng làm phương tiện trao đổi. Đây là một trong số ít Stablecoin không phụ thuộc vào sàn giao dịch. TrueUSD hiện xếp thứ 35 trên Coinmarketcap.
TrueUSD là một Stablecoin dựa trên chuẩn ERC20 được hỗ trợ bằng USD. Token có thể được đổi 1 đổi 1 lấy đô la Mỹ. Đô la Mỹ là một loại tiền tệ ổn định cung cấp nền tảng vững chắc để neo giá token. Người nắm giữ có thể đổi token bằng USD từ tài khoản ký quỹ dự án.
Hệ thống được thiết kế để an toàn và bảo mật, cung cấp sự bảo vệ pháp lý và chứng thực thường xuyên của các tài khoản. Điều này đạt được thông qua việc token hóa Đô la Mỹ qua nền tảng TrustToken, khiến chúng tương thích với blockchain và dễ dàng giao dịch trên các sàn giao dịch tiền điện tử.
USDCoin (USDC)
Được thành lập bởi Circle và Coinbase, mục tiêu của USDCoin là cung cấp cách tiếp cận tài sản thế chấp đầu tiên cho tiền điện tử. Dự án nhằm mục đích giải quyết trải nghiệm sử dụng tiền pháp định trong các ứng dụng blockchain, đạt được thông qua việc sử dụng các hợp đồng thông minh. Token hiện được xếp hạng 31 trên Coinmarketcap.
Một USDC được đảm bảo bởi một đơn vị tiền pháp định. Với việc tập trung vào việc cung cấp một cách tiếp cận được hợp pháp hóa đối với tiền điện tử, dự án đã đảm bảo đáp ứng triệt để các yêu cầu này đòi hỏi. Điều này bao gồm đáp ứng các tiêu chuẩn quy định, có khả năng dự trữ có thể kiểm toán đối với các tài sản dự phòng truyền thống và quan trọng nhất là duy trì giá trị ổn định.
Để giải quyết và bù đắp sự đánh đổi tập trung mà Stablecoin đã trải qua, dự án sẽ xây dựng một mạng lưới bao gồm nhiều thành viên phát hành token, có thể cung cấp nhiều nguồn dự trữ và nguồn thanh khoản rộng hơn.
Paxos (PAX)
Token tiêu chuẩn Paxos, hoặc PAX, tham gia vào thị trường tiền điện tử với mục tiêu mang lại một Stablecoin có thể tin cậy được. Mục tiêh của họ là xây dựng lòng tin dựa trên các nguyên tắc quản lý và sự ủng hộ từ các nhà lãnh đạo được thành lập trong không gian tài chính. Nó hiện đang xếp thứ 60 trên Coinmarketcap.
PAX là token được hỗ trợ bởi USD theo tỷ lệ một PAX đổi một USD. Nó được thiết kế mang tính ổn định, nhanh chóng và chi phí rẻ khi sử dụng và trao đổi. Tính ổn định được duy trì thông qua các tài khoản tiền mặt đa mục được kiểm toán hàng tháng tại các ngân hàng Hoa Kỳ được bảo hiểm FDIC. Kiểm toán được thực hiện bởi các công ty hàng đầu, nhằm xây dựng độ tin cậy cao
Một loạt các trường hợp sử dụng cả từ bản phát hành ban đầu và cho tương lai đã được lên kế hoạch, với mục tiêu cuối cùng là xây dựng một hệ sinh thái xung quanh token. Khi quá trình phát triển và tiền điện tử trở nên trưởng thành, sẽ có nhiều ứng dụng được áp dụng vào thực thế.
Dai (DAI)
Token Maker DAI là một Stablecoin được hỗ trợ bởi rất nhiều tài sản thế chấp. Điều này làm cho nó có giá trị ổn định một cách đặc biệt và khả năng chống biến động cao. Giá trị của nó khá ổn định khi so với Đô la Mỹ. Nó hiện đang xếp thứ 65 trên Coinmarketcap.
Sự ổn định về giá được duy trì thông qua một số cơ chế khác nhau bao gồm các vị trí nợ được thế chấp (CDP), cơ chế phản hồi tự trị và các tác nhân bên ngoài được khuyến khích. Cung và cầu cũng được quản lý và sử dụng để giữ giá ổn định. Chúng cung cấp khả năng phục hồi và dự phòng trong trường hợp có bất kỳ sai lệch đáng kể nào.
DAI được hỗ trợ bởi ETH. Điều này có nghĩa là nó có thể nghe được và do đó có thể thấy lượng ETH cho mỗi DAI. Sử dụng hợp đồng thông minh CDP, người dùng có thể tạo DAI bằng cách tận dụng tài sản Ethereum của họ làm tài sản thế chấp.
CDP là một phần trung tâm của dự án. Bất cứ ai nắm giữ tài sản thế chấp đều có thể sử dụng chúng để tạo DAI thông qua các hợp đồng thông minh độc đáo của Maker, được gọi là CDP. Chúng giữ tài sản được gửi bởi người dùng và cho phép họ tạo DAI, đồng thời tích lũy nợ.
Khoản nợ có hiệu quả khóa tài sản ký quỹ được ký gửi trong CDP, cho đến khi được trả lại sau đó với số tiền DAI tương đương, tại thời điểm đó, tài sản thế chấp có thể được rút. DAI có thể được sử dụng theo cách tương tự như các loại tiền điện tử khác khi được tạo.
Kết luận
Stablecoin đóng vai trò quan trọng trong thị trường tiền điện tử. Chúng đang tiếp tục xuất hiện, và đang trở nên đa dạng hơn. Đối với các sàn giao dịch như KuCoin, họ cung cấp một cách tuyệt vời để người dùng của họ thoát khỏi một số biến động của thị trường.
Mặc dù có một số yêu cầu KYC và AML để nắm giữ và giao dịch, giá trị ổn định của chúng khiến chúng trở nên lý tưởng để thanh toán. Điều này rất quan trọng để giúp việc áp dụng rộng rãi tiền điện tử. Kết hợp tốt nhất của thế giới fiat và tiền điện tử, stablecoin dường như là một loại tiền điện tử sáng tạo, lý tưởng cho số đông.
- Tại sao Binance – sàn giao dịch tiền điện tử lớn nhất thế giới – lại nhiệt tình với Stablecoin?
- Kraken thông báo niêm yết MacCoin, đồng stablecoin của ông lớn McDonald’s
SN_Nour
