Tại sao 4,3 triệu nhà đầu tư tiền điện tử thiệt hại $46 tỷ chỉ trong 5 tháng?

Updated: 17/05/2023 at 20:02

5 công ty tiền điện tử lớn đã sụp đổ vào năm ngoái, bao gồm FTX, Celsius, Voyager, BlockFi và Genesis. Điểm chung của 5 cái tên này là đều tạo điều kiện cho khách hàng rút tiền ngay lập tức trong khi tài sản của khách bị khóa bên trong các khoản đầu tư rủi ro, kém thanh khoản. Và bởi vì khách hàng có thể rút tiền ngay lập tức, thường là bằng điện thoại, nên tốc độ rút tiền nhanh chưa từng có, theo một nghiên cứu của Radhika Patel và Jonathan Rose từ Ngân hàng Dự trữ Liên bang Chicago.

Báo cáo của họ cho biết: “Khách hàng không tự đích thân xếp hàng như trong bộ phim kinh điển It’s a Wonderful Life. Hay như trong thực tế, hồi vụ sụp đổ của Northern Rock diễn ra ở Anh vào năm 2008, khách hàng cũng xếp thành hàng dài trên đường để rút tiền”.

Báo cáo mô tả các vụ sụp đổ bằng hình ảnh và biểu đồ, giúp độc giả hình dung rõ hơn về quy mô và tốc độ mà $46,5 tỷ bị cuốn vào thủ tục phá sản – phần lớn số tiền đó sẽ biến mất hoàn toàn.

Sự sụp đổ của tiền điện tử đã ảnh hưởng đến 4,3 triệu người dùng

Khách hàng thường được cung cấp lãi suất thường từ 7,4% đến 9%, nhưng đôi khi lên tới 17% – tất cả đều không thực tế trong môi trường lãi suất thấp.

A Retrospective on the Crypto Runs of 2022.

Hình ảnh từ “Hồi tưởng về Crypto Runs – Đột biến rút tiền gửi Crypto – năm 2022” | Nguồn: Fed Chicago

Cả Celsius và Voyager đều bị ảnh hưởng bởi hai lần đột biến rút tiền gửi. Lần khủng hoảng thứ hai nhỏ hơn nhưng vào thời điểm đó, bảng cân đối kế toán của họ mong manh đến mức sụp đổ. Tuy nhiên, thiệt hại trị giá $7,8 tỷ của FTX dường như lấn át tất cả những cái tên khác. Theo đó, tỷ lệ phần trăm của dòng tiền chảy ra ít hơn 40% nợ phải trả trước khi khách hàng đồng loạt rút tiền.

A Retrospective on the Crypto Runs of 2022.

Nhìn lại quá trình đột biến rút tiền điện tử năm 2022

Sự sụp đổ của FTX lớn gấp 7 lần so với những  sự cố trước đó

Dòng thời gian biểu thị FTX trên một biểu đồ riêng vì quy mô rút tiền của nó lớn hơn rất nhiều so với các biểu đồ khác. FTX đã báo cáo 37% số tiền của khách hàng bị rút ra, và gần như tất cả số tiền này đã bị rút chỉ sau hai ngày.

Voyager và Celsius đều chịu ảnh hưởng trước sự sụp đổ của stablecoin TerraUSD và quỹ phòng hộ Three Arrows Capital (3AC). Fed Chicago cho biết họ đã cho 3AC vay tiền nhưng không thế chấp các khoản vay. Còn BlockFi và Genesis thì bị ảnh hưởng liên tới từ FTX.

A Retrospective on the Crypto Runs of 2022.

Những nhà đầu tư nhỏ bị ảnh hưởng nhiều nhất

Fed Chicago cho biết các nhà đầu tư tổ chức lớn đã nhanh tay rút tiền của họ từ các sàn giao dịch, bỏ lại đằng sau những người chơi nhỏ hơn.

A Retrospective on the Crypto Runs of 2022.

“Mặc dù các nền tảng có nhiều khách hàng bán lẻ, nhưng hoạt động rút tiền lại được dẫn đầu bởi những khách hàng có lượng tài sản lớn, một số trong đó là khách hàng tổ chức… Chủ sở hữu của các tài khoản quy mô lớn, với khoản đầu tư hơn $500.000, là những người rút tiền nhanh nhất và rút nhiều hơn hẳn. Trên thực tế, trong thời gian này, 35% tổng số lần rút tiền khỏi Celsius thuộc về các chủ sở hữu tài khoản với khoản đầu tư hơn $1 triệu, theo ước tính của chúng tôi”, báo cáo cho biết.

Tham gia Telegram của Tạp Chí Bitcoin: https://t.me/tapchibitcoinvn

Theo dõi Twitter: https://twitter.com/tapchibtc_io

Theo dõi Tiktok: https://www.tiktok.com/@tapchibitcoin

Xoài

Theo The Block

Được đề cập trong bài viết
Bình luận
Đang tải
Mới cập nhật

Stellar (XLM) đang cho thấy dấu hiệu chuẩn bị breakout tăng giá trong tháng này, với các chỉ báo kỹ thuật đang phát tín hiệu tích cực. Altcoin này đã hình thành mô hình cờ bò kinh điển trên biểu đồ ngày — một mô hình thường xuất hiện trước... ...

Ripple – công ty đứng sau đồng tiền điện tử XRP – một lần nữa trở thành tâm điểm của làn sóng tranh luận trong giới crypto sau khi chuyên gia tài chính kỳ cựu Caitlin Long đưa ra loạt chỉ trích gay gắt. Là người sáng lập Custodia Bank... ...

Giá Bitcoin gần như không có biến động đáng kể trong tuần qua, bất chấp việc đồng tiền số này đã từng lập kỷ lục cao nhất mọi thời đại ở mức 122.000 USD. Trong 7 ngày qua, BTC đã giảm nhẹ 3,1% và chỉ tăng 5,8% tính trong cả... ...

Bitcoin đã lấy lại mốc tâm lý 116.000 đô la và tiến sát mức đỉnh thiết lập vào tháng 7. Đợt phục hồi này diễn ra sau khi xuất hiện thông tin Tổng thống Mỹ Donald Trump đang chuẩn bị ký một sắc lệnh hành pháp quy mô lớn, cho... ...

DeFi đang chứng kiến sự hồi sinh mạnh mẽ khi stablecoin – xương sống của hoạt động on-chain – vừa thiết lập kỷ lục giao dịch mới. Theo báo cáo mới nhất từ công ty phân tích blockchain Sentora (trước đây là IntoTheBlock), khối lượng giao dịch stablecoin on-chain trong tháng... ...

Lịch sử cho thấy, quý 4 luôn là quý mạnh nhất đối với Bitcoin (BTC), với mức lợi nhuận trung bình đạt 85,4% và tỷ lệ thành công cao trong các đợt tăng trưởng hai con số. Điều này không phải ngẫu nhiên; các chu kỳ nới lỏng chính sách... ...

Các meme coin trên nền tảng Solana, bao gồm Pudgy Penguins (PENGU) và SPX6900 (SPX), đang phát đi những tín hiệu phục hồi mạnh mẽ. Dữ liệu kỹ thuật cùng các chỉ số phái sinh cho thấy xu hướng đảo chiều ngày càng rõ rệt, khi giá giao ngay và... ...

Thị trường crypto toàn cầu đang trải qua đợt điều chỉnh nhẹ trong tuần qua, khi Bitcoin (BTC) vẫn chưa thể lấy lại các mức đỉnh gần đây. Dữ liệu từ CoinGecko cho thấy tổng vốn hóa thị trường hiện ở mức khoảng 3,79 nghìn tỷ USD, giảm 0,4% trong... ...

Diễn biến giá Bitcoin có thể mở ra đà tăng mới 50% nếu một đường hỗ trợ quan trọng giữ vững. Phân tích mới từ trader Galaxy được đăng tải trên X vào thứ Năm cho thấy cặp giao dịch BTC/USD đang lặp lại mô hình breakout như cuối năm... ...

Dữ liệu mới nhất từ CryptoQuant cho thấy dòng altcoin đổ vào Binance — sàn giao dịch lớn nhất thế giới theo khối lượng giao dịch — đã đạt mức cao nhất trong nhiều tháng. Giữa lúc hoạt động giao dịch gia tăng mạnh mẽ, chỉ số mùa altcoin vẫn... ...

Xem thêm bài viết

Chọn chế độ hiển thị:
Bình thường Bảo vệ mắt Dark Mode