Dữ liệu phái sinh gợi ý ETH sẽ giảm nhiều hơn

Updated: 13/05/2022 at 14:05

ETH giảm 38% trong 3 tuần và mức 2.084 đô la hiện tại thấp hơn 57% so với ATH tại 4.891 đô la đạt được vào tháng 11/2021. Tệ hơn nữa, nỗi lo sàn giao dịch lớn nhất Hoa Kỳ Coinbase phá sản xuất hiện sau báo cáo lỗ 430 triệu đô la trong quý đầu tiên năm 2022 càng như “châm dầu vào lửa” trong tình trạng biến động trên toàn thị trường hiện tại.

eth

Biểu đồ giá ETH 4 giờ | Nguồn: Tradingview

Theo hồ sơ 10-Q gần đây nhất, Coinbase tiết lộ:

“Trong trường hợp phá sản, tiền điện tử mà chúng tôi nắm giữ thay mặt cho khách hàng có thể bị giải quyết theo thủ tục phá sản”.

Tình hình không chắc chắn về quy định cũng là nguyên nhân dẫn đến điều chỉnh mạnh giá ETH. Vào ngày 11/5, Kukmin, một tờ báo có trụ sở tại Hàn Quốc, đã đưa tin về dự thảo rò rỉ của dự luật “Đạo luật cơ bản về tài sản kỹ thuật số (DABA)” sắp tới của chính phủ. Chính quyền Hàn Quốc dự kiến ​​sẽ giới thiệu khuôn khổ quy định cho các đợt ICO và áp đặt mức thuế 20% đối với thu nhập từ tiền điện tử trên 2.100 đô la mỗi năm.

Một yếu tố khác tác động đến thị trường là niềm tin của các nhà đầu tư vào stablecoin. Vào ngày 11/5, stablecoin USDT lớn nhất tính theo vốn hóa thị trường đã phá vỡ dưới chốt và giao dịch dưới 0,99 đô la trên các sàn giao dịch lớn. Tuy nhiên, như Tạp chí Bitcoin đã đưa tin, CTO Paulo Ardoino của Tether và Bitfinex nhấn mạnh rằng USDT duy trì sự ổn định qua nhiều sự kiện thiên nga đen và “tiếp tục xử lý dịch vụ mua lại bình thường”.

Các trader quyền chọn không sẵn lòng bảo vệ giá giảm

Để hiểu vị trí của các trader quy mô lớn hơn, nên xem xét dữ liệu thị trường quyền chọn và hợp đồng tương lai của ETH. Độ lệch delta 25% là một dấu hiệu cho thấy các bàn chênh lệch giá và nhà tạo lập thị trường trả phí vượt mức để bảo vệ đà tăng hoặc giảm.

Nếu những trader đó lo sợ ETH lao dốc, chỉ báo độ lệch sẽ di chuyển trên 10%. Mặt khác, tâm lý phấn khích tổng quan phản ánh độ lệch -10%. Đó chính là lý do tại sao chỉ số này được gọi là thước đo nỗi sợ hãi và lòng tham của các trader chuyên nghiệp.

eth

Độ lệch delta 25% của hợp đồng quyền chọn ETH 30 ngày | Nguồn: Laevitas.ch

Chỉ báo độ lệch duy trì trên 10% kể từ ngày 23/4 và tăng vọt lên mức cao nhất 29% vào ngày 12/5. Ngoài việc báo hiệu nỗi sợ hãi tột độ từ các trader quyền chọn, chỉ số đã đạt mức cao nhất từng có.

Ba tuần qua cho thấy tâm lý xấu đi đáng kể và độ lệch delta 25% hiện tại báo hiệu rủi ro mất cân bằng rõ ràng của các biến động giá lên và xuống bất ngờ.

Dữ liệu Long-to-Short xác nhận trader đang tránh rủi ro

Tỷ lệ ròng Long-to-Short của trader hàng đầu không bao gồm các yếu tố bên ngoài có thể ảnh hưởng đến các công cụ phái sinh cụ thể. Bằng cách phân tích vị thế của họ trên hợp đồng giao ngay, vĩnh viễn và hợp đồng tương lai, có thể hiểu rõ hơn liệu trader chuyên nghiệp đang nghiêng về xu hướng tăng hay giảm.

Tuy nhiên cần lưu ý rằng các sàn giao dịch có phương pháp luận khác nhau, vì vậy người xem nên theo dõi các thay đổi thay vì số liệu tuyệt đối.

eth

Tỷ lệ Long-to-Short ETH của các trader hàng đầu trên nhiều sàn giao dịch | Nguồn: Coinglass

Trong khi ETH giảm 29% kể từ ngày 11/3 xuống mức thấp nhất 1.700 đô la, các trader chuyên nghiệp đã giảm lệnh cược tăng giá theo chỉ báo Long-to-Short. Tỷ lệ này của những trader hàng đầu trên OKX giảm từ 1,25 xuống mức 0,85 hiện tại.

Dữ liệu của Binance cũng cho thấy họ đang giảm Long từ 1,03 xuống 0,98, trong khi tại Huobi không thay đổi ở mức 1. Điều này báo hiệu hầu như không có bất kỳ hoạt động mua nào từ cá voi và các nhà tạo lập thị trường trong bối cảnh giá ETH đang điều chỉnh mạnh.

Tóm lại, không có cách nào để chỉ ra sự tích cực từ dữ liệu phái sinh của ETH bởi vì cả hai chỉ báo đều phản ánh sự thiếu tự tin từ các nhà đầu tư chuyên nghiệp. Các trader quyền chọn không sẵn lòng trả quá nhiều để bảo vệ giá tránh giảm thêm cho thấy ETH có thể xuống dưới 1.700 đô la theo các chỉ báo rủi ro.

Tham gia Telegram của Tạp Chí Bitcoin để theo dõi tin tức và bình luận về bài viết này: https://t.me/tapchibitcoinvn

Minh Anh

Theo Cointelegraph

Được đề cập trong bài viết
Bình luận
Đang tải
Mới cập nhật

XRP vừa xác nhận mô hình “cờ đuôi nheo” (pennant) trên biểu đồ tuần – một mô hình thường đi kèm với đà tăng mạnh. Những diễn biến tích cực xoay quanh Ripple, cùng với nhu cầu gia tăng trong thị trường hợp đồng tương lai XRP, có thể là... ...

Vào cuối tháng 6, funding rate của hợp đồng tương lai vĩnh viễn Bitcoin (BTC) bất ngờ chuyển sang vùng âm, đúng thời điểm giá giao ngay của BTC tăng vọt từ dưới $100.000 lên ngưỡng $108.000. Sự phân kỳ bất thường giữa giá và funding rate này từng là... ...

Kể từ khi đạt mức cao nhất trong ba tuần tại 110.300 USD vào thứ Tư, giá Bitcoin đã liên tục hình thành các đỉnh thấp hơn và đáy thấp hơn trên khung thời gian 1 giờ. Khi tuần giao dịch dần khép lại, Bitcoin vẫn chưa thể vượt qua... ...

Pi Coin gần đây đã chứng kiến một đợt lao dốc mạnh, kéo giá xuống sát mức đáy kỷ lục trong lịch sử. Xu hướng giảm sâu diễn ra trong bối cảnh đồng altcoin này dường như đang tách khỏi diễn biến chung của thị trường, bất chấp việc Bitcoin... ...

Trong khi các thị trường tài chính toàn cầu vẫn phải vật lộn với sự không chắc chắn và biến động, Bitcoin – đồng tiền điện tử dẫn đầu – dường như đang sẵn sàng mở ra một chương mới đầy triển vọng. Các chuyên gia và nhà phân tích... ...

Sau nhiều năm chờ đợi, Hoa Kỳ đang trên đà phê duyệt quỹ Solana ETF giao ngay đầu tiên trong lịch sử và lần này có một điểm đặc biệt: ETF sẽ bao gồm cả phần thưởng staking. Đây không chỉ là một sản phẩm tài chính dành cho các... ...

Injective (INJ) ghi nhận mức tăng 11,7% vào thứ Năm, tiếp nối đà tăng 11,5% trong ngày hôm trước sau khi Testnet của Injective Protocol chính thức hoạt động. Sự kiện này diễn ra trong bối cảnh thông tin về cổ phiếu token hóa đang được chú ý mạnh mẽ,... ...

Sức hấp dẫn của Solana (SOL) đối với các tổ chức tài chính đang ngày càng trở nên mạnh mẽ hơn, khi dữ liệu gần đây cho thấy sự tăng trưởng đáng kể trong cả quỹ ETF staking và thị trường hợp đồng tương lai Solana CME. Điều này không... ...

Một tổ chức mới có tên Ethereum Community Foundation (ECF) vừa được thành lập bởi Zak Cole, lập trình viên cốt lõi của Ethereum, với sứ mệnh chính là đưa giá Ethereum (ETH) chạm mốc 10.000 USD. Phát biểu tại hội nghị Ethereum Community Conference lần thứ 8 diễn ra... ...

Kể từ cuối tháng 5, hiệu suất giá của XRP vẫn khá ảm đạm, khi đồng coin này tiếp tục dao động trong một vùng giá hẹp, thiếu đột phá rõ rệt. Hiện tại, XRP đang vấp phải lực cản mạnh quanh ngưỡng $2,33, trong khi được hỗ trợ tại... ...

Xem thêm bài viết
Chọn chế độ hiển thị:
Bình thường Bảo vệ mắt Dark Mode