Long Bitcoin trên Bitfinex đang đạt mức cao kỷ lục cho thấy sự lạc quan của trader margin

Updated: 07/06/2022 at 21:59

Bitcoin không thể đóng trên 32.000 đô la trong 28 ngày qua, gây thất vọng cho phe bò và đẩy chỉ số sợ hãi và tham lam xuống dưới 10. Ngay cả với mức tăng nhỏ vào ngày 6/6, chỉ số thị trường chứng khoán Nasdaq thiên về công nghệ vẫn giảm 24% từ đầu năm đến nay.

Các nhà đầu tư theo dõi chặt chẽ tiến triển quy định có thể bị sợ hãi sau khi bang New York nói rõ ý định điều chỉnh ngành công nghiệp tiền điện tử, bao gồm cả khai thác Bitcoin.

Vào ngày 2/6, Tổng chưởng lý New York Letitia James đã cảnh báo nhà đầu tư về “các khoản đầu tư tiền điện tử rủi ro”, do bản chất biến động của tài sản. Tổng chưởng lý tin rằng các khoản đầu tư tiền điện tử tạo ra “nhiều bất hạnh hơn là lợi ích” cho giới đầu tư.

Thượng viện bang New York đã thông qua lệnh cấm khai thác PoW vào ngày 2/6 và dự luật gây tranh cãi được đề xuất nhằm mục đích cấm bất kỳ hoạt động khai thác mới nào tại bang trong 2 năm tới – hiện đang hướng đến văn phòng của thống đốc.

Thật thú vị, khi tất cả những điều này diễn ra, các trader phái sinh Bitcoin chưa bao giờ lạc quan như lúc này.

Các trader margin cực kỳ lạc quan

Giao dịch margin cho phép nhà đầu tư tận dụng vị thế của họ bằng cách vay stablecoin và sử dụng số tiền thu được để mua thêm tiền điện tử. Khi những trader lão làng đó vay Bitcoin, họ sử dụng coin này làm tài sản thế chấp cho lệnh Short, có nghĩa là họ đang đặt cược vào khả năng giảm giá.

Đó là lý do tại sao một số nhà phân tích theo dõi tổng số BTC và stablecoin vay để có được cái nhìn sâu sắc về việc nhà đầu tư đang nghiêng về xu hướng tăng hay giảm. Điều thú vị là các trader margin trên Bitfinex đã bước vào vị trí Long (tăng giá) đòn bẩy cao nhất từ trước đến nay vào ngày 6/6.

Bitcoin 1

Long margin BTC trên Bitfinex (màu xanh)| Nguồn: TradingView

Các trader margin Bitfinex nổi tiếng với việc tạo ra nhiều hợp đồng vị thế 20.000 BTC hoặc cao hơn trong thời gian rất ngắn, cho thấy sự tham gia của cá voi và bàn chênh lệch giá lớn.

Lưu ý rằng chỉ báo Long đã tăng rất nhiều vào giữa tháng 5 và hiện đang ở mức 90.090 hợp đồng BTC, mức cao nhất từ trước đến nay. Để hiểu mức độ quan trọng của động thái này, có thể so sánh nó với mức cao nhất mọi thời đại trước đó là 54.500 BTC trong các lệnh Long.

Những trader này đã tham gia vị thế tăng khi giá Bitcoin chạm đáy. Trong những tháng tiếp theo, họ bán hợp đồng Long để chốt lời, làm giảm số lượng các vị thế Long đang mở (đường màu xanh lam).

Đôi khi ngay cả cá voi cũng hiểu sai

Cá voi và bàn chênh lệch giá giao dịch tại các thị trường margin Bitfinex có thời gian (hoặc kiến thức) tốt hơn, do đó, làm theo các bước của họ là rất hợp lý. Tuy nhiên, nếu chúng ta phân tích cùng một số liệu vào năm 2019 và 2020 thì sẽ thấy kịch bản hoàn toàn khác.

Bitcoin 2

Long margin BTC trên Bitfinex (màu xanh)| Nguồn: TradingView

Đã có 3 lần tăng vọt về số lượng Long margin BTC trên Bitfinex trong khoảng thời gian này. Trường hợp đầu tiên xảy ra vào giữa tháng 11 đến giữa tháng 12/2019 sau khi chỉ báo tăng từ 25.200 BTC lên 47.600 BTC Long. Tuy nhiên, trong tháng tiếp theo, giá Bitcoin đã không thể vượt qua mức 8.300 đô la và các trader này đóng các vị thế với lợi nhuận rất thấp.

Làn sóng Long BTC tiếp theo diễn ra vào đầu tháng 2/2020, nhưng những trader đó đã bị bất ngờ sau khi giá Bitcoin không thể phá vỡ 10.500 đô la, buộc họ phải đóng vị trí margin của mình với mức lỗ đáng kể.

Margin Long BTC trên Bitfinex đã tăng từ 22.100 lên 35.700 hợp đồng vào cuối tháng 7/2020. Chuyển động này trùng hợp với đợt tăng giá đến 47.000 đô la, vì vậy những người tham gia sớm có thể đã kiếm được một số lợi nhuận, nhưng hầu hết nhà đầu tư thoát khỏi Long margin mà không thu được gì.

Lần này sẽ khác?

Nói một cách dễ hiểu, trong 4 trường hợp trước đó khi Long margin BTC (phe bò) tăng đáng kể, các nhà đầu tư đã có 1 giao dịch có lời, 2 giao dịch chủ yếu là trung lập và 1 giao dịch thua lỗ đáng kể.

Một số người cho rằng tỷ lệ cược vẫn ưu tiên những người theo dõi chỉ báo, nhưng cá voi và bàn chênh lệch giá có thể dễ dàng làm sụp đổ thị trường khi đóng các vị thế của họ. Trong những trường hợp như vậy, những người tuân theo chiến lược này có thể chậm chân và thua lỗ.

Liệu Long margin trên Bitfinex gia tăng hiện tại có dẫn đến lợi nhuận cực lớn không? Câu trả lời có lẽ phụ thuộc vào cách các thị trường truyền thống, chủ yếu là cổ phiếu công nghệ, hoạt động như thế nào trong vài tuần tới.

Tham gia Telegram của Tạp Chí Bitcoin để theo dõi tin tức và bình luận về bài viết này: https://t.me/tapchibitcoinvn

Minh Anh

Theo Cointelegraph

Được đề cập trong bài viết
Bình luận
Đang tải
Mới cập nhật

Stellar (XLM) tiếp tục thăng hoa, tăng gần 5% vào thời điểm viết bài ngày thứ Sáu, nối dài đà bứt phá ấn tượng 10% từ phiên giao dịch trước đó. Đà tăng mạnh mẽ của token thanh toán xuyên biên giới này được thúc đẩy bởi diễn biến tích... ...

Sau một thời gian im ắng, thị trường altcoin đang cho thấy những dấu hiệu phục hồi rõ rệt khi hàng loạt đồng tiền lớn bắt đầu lấy lại đà tăng. Ethereum đang tiến sát mốc tâm lý quan trọng 4.000 USD – điều chưa từng thấy kể từ năm... ...

Kể từ khi thiết lập đỉnh lịch sử ở mức 122.054 USD vào ngày 14/7, Bitcoin đã rơi vào trạng thái giằng co giữa bên mua và bên bán, khiến giá dao động trong một biên độ hẹp. Trong tuần qua, Bitcoin liên tục gặp trở ngại tại ngưỡng kháng... ...

Ethereum (ETH) đang nỗ lực bứt phá qua ngưỡng kháng cự quan trọng sau cú phục hồi ấn tượng từ vùng đáy hồi tuần trước. Theo một số nhà phân tích, tiền điện tử này có thể đang tái hiện lại kịch bản bứt phá quen thuộc trong quá khứ... ...

Token ENA của Ethena tăng hơn 5% trong 24 giờ và 70% trong 3 tháng qua, được hỗ trợ bởi tín hiệu kỹ thuật tích cực và câu chuyện mới thu hút sự chú ý từ thị trường. Việc ra mắt stablecoin USDtb, với 90% tài sản được bảo chứng... ...

SBI Holdings, một tập đoàn dịch vụ tài chính hàng đầu của Nhật Bản, đã chính thức bác bỏ các thông tin từ truyền thông cho rằng công ty đã nộp đơn xin thành lập quỹ hoán đổi danh mục (ETF) liên quan đến tiền điện tử. Vào thứ Tư,... ...

Việc các tổ chức tài chính truyền thống tham gia vào tài chính phi tập trung (DeFi) và token hóa tài sản vẫn còn rất hạn chế, bất chấp nhiều năm phát triển hạ tầng và những tiến triển gần đây về mặt pháp lý – theo báo cáo mới... ...

HBAR một lần nữa suy yếu và rơi xuống dưới ngưỡng Value Area High (VAH) tại $0,264 — mức được xác lập thông qua chỉ báo Fixed Range Volume Profile, dựa trên hành động giá từ đầu năm đến nay. Trong một phân tích trước đó, Tạp chí Bitcoin từng... ...

Trong một bài đăng trên X, đồng sáng lập Ethereum – Vitalik Buterin – nhấn mạnh rằng việc giảm thời gian rút tài sản từ Layer 2 (L2) về Layer 1 (L1) còn quan trọng hơn cả việc đạt được “phân quyền giai đoạn 2” của L2. Ông cho rằng đây là... ...

Solana (SOL) đang tích lũy động lực tăng giá sau khi bật lên từ vùng hợp lưu quan trọng – nơi giao thoa giữa đường hỗ trợ xu hướng tăng và vùng Fibonacci thoái lui vàng (mức 0,618–0,7). Cấu trúc kỹ thuật hiện tại cho thấy SOL có thể đang... ...

Xem thêm bài viết

Chọn chế độ hiển thị:
Bình thường Bảo vệ mắt Dark Mode