3 chỉ báo về giá đã chứng minh rằng các trader chuyên nghiệp vẫn lạc quan về Bitcoin

Updated: 13/01/2021 at 11:09

Các chỉ số quyền chọn và hợp đồng tương lai của Bitcoin vẫn ổn định trong thời gian sụt giảm 26,5%, một tín hiệu cho thấy phần khắc nghiệt nhất của đợt điều chỉnh có thể kết đã thúc.

Mức giảm 11,000 đô la trong tuần này đã xảy ra chỉ trong 32 giờ, đây chắc chắn là một cột mốc quan trọng đối với giá Bitcoin.

Nhiều phương tiện truyền thông chính thống coi đợt điều chỉnh vừa qua là sự khởi đầu của một thị trường gấu mới nhưng dữ liệu chỉ đơn giản là không hỗ trợ suy luận này.

Giá Bitcoin đã điều chỉnh 27% để kiểm tra lại mức hỗ trợ 30,300 đô la, nhưng kể từ đó nó đã thể hiện sức mạnh đáng kể giữa khối lượng giao dịch phái sinh cao kỷ lục với 160 tỷ đô la.

3 chỉ báo về giá đã chứng minh rằng các trader chuyên nghiệp vẫn lạc quan về Bitcoin

Khối lượng giao dịch hợp đồng tương lai BTC hàng ngày, tính bằng USD | Nguồn: Coinalyze

Các sàn giao dịch giao ngay cũng vượt qua mức cao kỷ lục trước đó được thiết lập chỉ 4 ngày trước (ngày 9 tháng 1), khi Bitcoin tăng lên mức cao nhất mọi thời đại mới ở mức 41,950 đô la. Khối lượng giao dịch 27,7 tỷ đô la đáng kinh ngạc được nhìn thấy vào ngày 11 tháng 1, cao hơn 60% so với mức đỉnh trước đó.

Bản thân Binance đã giao dịch số Bitcoin trị giá 9 tỷ đô la, cao hơn gấp đôi so với mức trung bình toàn ngành được thấy vào tháng 12 năm 2020.

Vụ sụp đổ 50% khét tiếng vào ngày 12 tháng 3 năm 2020, dẫn đến khối lượng giao dịch lên đến 8 tỷ đô la trên các sàn giao dịch giao ngay. Từ quan điểm khách quan, ETH đã giao dịch với khối lượng 16 tỷ đô la vào ngày 11 tháng 1.

3 chỉ báo về giá đã chứng minh rằng các trader chuyên nghiệp vẫn lạc quan về Bitcoin

Khối lượng giao dịch giao ngay Bitcoin hàng ngày, bằng USD | Nguồn: Messari 

Bất chấp hành động giá giảm gần đây và 1.5 tỷ đô la từ các đợt thanh lý long trong tuần này, Bitcoin đã tăng trở lại hơn 13% từ mức đáy 30,300 đô la.

Mặc dù giá không thể duy trì mức 36,000 đô la trong hôm qua (12/1), các nhà đầu tư có vẻ tương đối yên ắng và khối lượng giao dịch không hướng tới sự điều chỉnh thêm.

Grayscale Bitcoin Trust vẫn áp một khoản phí bảo hiểm cao

Mặc dù sự kiện này có thể khiến một số người mua hoảng sợ, nhưng đó là một dấu hiệu rất tốt. Một yếu tố khác cần xem xét là quỹ Grayscale Bitcoin Trust (GBTC) đã thêm 72,950 BTC vào tháng 12 nhưng đã tạm ngừng phát hành cổ phiếu mới vào ngày 24 tháng 12. Trong khi đó, Bitcoin gần như tăng gấp đôi từ 23,200 đô la lên mức đỉnh 42,000 đô la.

3 chỉ báo về giá đã chứng minh rằng các trader chuyên nghiệp vẫn lạc quan về Bitcoin

Phí bảo hiểm Grayscale Bitcoin Trust | Nguồn: TradingView

Nhà quản lý quỹ hiện đã tiếp tục hoạt động thường xuyên cho hầu hết các quỹ tín thác tiền điện tử, đặt ra câu hỏi liệu dòng vốn các nhà đầu tư tổ chức khởi xướng có thể được quy cho hành động tăng giá của Bitcoin hay không. Điều rõ ràng là sự quan tâm và nhu cầu của các nhà đầu tư tổ chức vẫn còn đó. Mặc dù giá Bitcoin giảm 26,5%, phí bảo hiểm của GBTC vẫn ở trên 14%.

Phí bảo hiểm hợp đồng tương lai theo lịch cố định được giữ ổn định

Các trader chuyên nghiệp có xu hướng thống trị các hợp đồng tương lai dài hạn hơn với ngày hết hạn được ấn định. Do đó, bằng cách đo lường mức độ đắt hơn của hợp đồng tương lai so với thị trường giao ngay thông thường, một trader có thể xác định mức độ tăng giá của thị trường. Hợp đồng tương lai lịch cố định 3 tháng thường nên giao dịch với phí bảo hiểm 1.5% hoặc cao hơn so với các sàn giao ngay thông thường.

Bất cứ khi nào chỉ báo này mờ dần hoặc chuyển sang tiêu cực, đây là một lá dấu hiệu đáng báo động. Một tình huống như vậy, còn được gọi là giảm điểm, cho thấy rằng thị trường đang quay đầu giảm giá.

3 chỉ báo về giá đã chứng minh rằng các trader chuyên nghiệp vẫn lạc quan về Bitcoin

Funding rates cho hợp đồng tương lai vĩnh viễn BTC | Nguồn: NYDIG Digital Assets Data

Biểu đồ trên cho thấy phí bảo hiểm hợp đồng tương lai được giữ ở mức trên 3.5% trong suốt đợt điều chỉnh, tương đương với 14.5% hàng năm và cho thấy rằng có sự lạc quan từ các trader chuyên nghiệp.

Độ lệch quyền chọn đang ở mức tăng

Việc xem xét lại tỷ lệ put/call sẽ giúp xác định liệu hành động giá giảm gần đây có làm ảnh hưởng vị thế tăng giá của Bitcoin giữa các nhà đầu tư chuyên nghiệp hay không. Độ lệch hiện tại cung cấp chỉ báo tham lam và sợ hãi theo thời gian thực dựa trên định giá quyền chọn.

Các chỉ báo độ lệch sẽ chuyển sang tiêu cực khi quyền chọn mua (call options) (trung lập / tăng giá) có giá cao hơn các quyền bán (put options) tương đương. Mức 10% báo hiệu rằng quyền chọn mua đang giao dịch ở mức cao hơn các quyền chọn bán (giảm giá / trung lập) hơn. Mặt khác, một độ lệch tiêu cực có nghĩa là chi phí bảo vệ giảm giá cao hơn, cho thấy xu hướng giảm.

3 chỉ báo về giá đã chứng minh rằng các trader chuyên nghiệp vẫn lạc quan về Bitcoin

Độ lệch quyền chọn BTC từ 30% đến 20% | Nguồn: Genesisvolpose

Biểu đồ trên cho thấy tâm lý tiêu cực bị đảo lộn nhanh như thế nào trên thị trường quyền chọn. Sau khi thay đổi mạnh theo cả hai hướng do biến động gia tăng, chỉ báo này hiện đã quay trở lại mức 10%, phản ánh xu hướng tăng giá vừa phải trong định giá quyền chọn.

Bitcoin đã giữ vững mức hỗ trợ 30,000 đô la và phe bò cho thấy sự tự tin của họ bằng cách buy the dip trong thời gian này. Điều đó cho thấy tại thời điểm hiện tại, thị trường chưa có dấu hiệu cạn kiệt hay tín hiệu đáng lo ngại từ các chỉ số phái sinh.

Disclaimer: Bài viết chỉ có mục đích thông tin, không phải lời khuyên đầu tư. Nhà đầu tư nên tìm hiểu kỹ trước khi ra quyết định. Chúng tôi không chịu trách nhiệm về các quyết định đầu tư của bạn.

Ông Giáo

Theo Cointelegraph

Được đề cập trong bài viết
Bình luận
Đang tải
Mới cập nhật

Token gốc của Pyth Network đã ghi nhận sự tăng trưởng mạnh mẽ vào thứ Năm sau khi dự án xác nhận rằng họ đã được Bộ Thương mại Hoa Kỳ lựa chọn để xác minh và phân phối dữ liệu kinh tế onchain. Đây là một bước đi quan... ...

Trong tháng 8, BNB nổi bật như một trong số ít các tiền điện tử vốn hóa lớn vẫn giữ vững phong độ bất chấp các đợt điều chỉnh của thị trường. Binance Coin vừa lập đỉnh lịch sử mới ở 899 USD, nâng lợi nhuận ba tháng lên gần... ...

Solana đã chính thức khởi động giai đoạn bỏ phiếu cho bản nâng cấp Alpenglow, một cải cách đồng thuận được kỳ vọng sẽ mang đến sự thay đổi lớn nhất trong lịch sử mạng lưới. Đề xuất, được biết đến với tên gọi chính thức SIMD-0326, hiện đang mở... ...

Ether tiếp tục phát đi những tín hiệu kỹ thuật tích cực, với nhà phân tích tiền điện tử Jelle nhấn mạnh đến “mô hình loa kèn – megaphone pattern” trên biểu đồ tuần, nhắm đến mục tiêu 10.000 đô la. Mô hình loa kèn, hay còn gọi là mô... ...

Gần đây, nhiều tin đồn đã xuất hiện xoay quanh khả năng một mùa altcoin sắp diễn ra. Hiệu suất của Ethereum đã ghi nhận mức tăng trưởng vượt bậc. Trung Quốc vừa công bố một gói kích thích kinh tế, trong khi Cục Dự trữ Liên bang Hoa Kỳ... ...

Giá Solana (SOL) hiện đang tăng lên khoảng 207 đô la tại thời điểm viết bài, đánh dấu mức tăng 8,5% trong 24 giờ qua. Mặc dù xu hướng ba tháng vẫn duy trì đà tăng, nhưng đợt tăng giá gần đây có thể sớm gặp phải ngưỡng kháng cự.... ...

Đề xuất của Tron (TRX) về việc cắt giảm một nửa phí giao dịch đã nhận được sự ủng hộ tích cực trước thời hạn bỏ phiếu vào ngày 29/8. Tính đến thời điểm viết bài, đã có 20 siêu đại diện bỏ phiếu ủng hộ đề xuất, trong khi... ...

Tối thứ Năm, Bitcoin (BTC) đã trở lại trên ngưỡng 112.000 USD, sau khi tìm thấy điểm tựa quan trọng vào đầu tuần. Đà phục hồi này phần nào được tiếp thêm động lực nhờ sự quan tâm xoay quanh Hội nghị Bitcoin Asia tại Hồng Kông. Tuy vậy, giới... ...

Giá XRP đã giảm 22% xuống còn 2,72 đô la từ mức đỉnh nhiều năm 3,66 đô la đạt được vào ngày 18/7, trước khi phục hồi về quanh mức 3 đô la hiện tại. Liệu altcoin phổ biến này đã thực sự chạm đỉnh hay vẫn còn một đợt... ...

Các quỹ Ether ETF đang thu hút sự quan tâm mạnh mẽ tại Mỹ, với lượng tiền đầu tư cao gấp hơn 10 lần so với các quỹ Bitcoin ETF trong năm ngày giao dịch vừa qua. Kể từ ngày 21 tháng 8, các quỹ ETF Ether đã ghi nhận... ...

Xem thêm bài viết

Chọn chế độ hiển thị:
Bình thường Bảo vệ mắt Dark Mode