Các trader hợp đồng tương lai hiện đang thận trọng hơn bao giờ hết

Updated: 06/01/2021 at 21:00

Mọi người đều lạc quan cho đến khi họ giao dịch bằng đòn bẩy. Một thống kê do CryptoQuant phát triển cho thấy rằng, các trader đang ít mạo hiểm hơn mỗi ngày khi Bitcoin bước vào vùng khám phá giá.

Mặc dù những thông tin về tiền điện tử chứa đầy những câu chuyện về lợi nhuận nhanh chóng được kể bởi những trader liều lĩnh, những người giao dịch hợp đồng tương lai tiền điện tử sử dụng đòn bẩy hiện đang thận trọng hơn bao giờ hết, áp dụng câu thần chú của Bitcoin là không đầu tư nhiều hơn mức họ có thể mất.

Theo số liệu từ CryptoQuant, đòn bẩy trung bình trong giao dịch hợp đồng tương lai Bitcoin đang giảm mỗi giờ trên các sàn giao dịch hàng đầu trong hệ sinh thái. Để giải thích ước tính này, CryptoQuant đã phát triển một chỉ số được gọi là tỷ lệ đòn bẩy ước tính (Estimated Leverage Ratio – ELR), không gì khác hơn là hợp đồng mở của một sàn giao dịch chia cho khoản dự trữ được gửi vào sàn giao dịch.

Nó có thể tăng lên, nó có thể giảm xuống… Nhưng đừng đặt cược vào điều đó

CryptoQuant tiết lộ rằng, đòn bẩy đang giảm trên Binance, BitMEX, Bybit, Huobi và OKEx. Điều này xảy ra để kiểm soát phần lớn các giao dịch trong toàn bộ hệ sinh thái.

Các trader hợp đồng tương lai hiện đang thận trọng hơn bao giờ hết

Đòn bẩy trung bình đang giảm trên tất cả các sàn giao dịch tiền điện tử lớn | Nguồn: CryptoQuant

Việc liên tục giảm đòn bẩy trung bình có thể cho thấy sự thận trọng ở giữa giai đoạn khám phá giá, các trader sẵn sàng chấp nhận rủi ro ngày càng ít hơn khi mở các vị thế, do thiếu các tham chiếu lịch sử để duy trì bất kỳ dự đoán nào.

Mặt khác, Bitcoin đang ở trong một kênh tăng giá, đạt ATH cứ mỗi vài ngày, vì vậy nhiều người có thể đặt cược vào xu hướng tăng giá. Sau sự kiện halving, Bitcoin đã phát triển ngày càng nhanh hơn mà không có sự điều chỉnh đáng kể nào kể từ vụ sụp đổ hồi tháng 3 năm 2020.

Mặt khác, nhiều trader đang chờ đợi một sự điều chỉnh đáng sợ. Mọi thứ đi lên đều đi xuống và Bitcoin không còn xa lạ với điều đó. Các trader đã mở các vị thế cuối cùng sẽ muốn rút tiền và tận dụng lợi nhuận thực tế của họ. Thời điểm có thể là tàn bạo đối với những người có vị thế đòn bẩy lớn, những người đang đặt cược vào sự tiếp tục của thị trường tăng giá.

Các trader có sẵn sàng chi tiền để cải thiện một tình huống xấu không?

CryptoQuant tin rằng tỷ lệ đòn bẩy ước tính là một cách tốt để đo lường rủi ro mà các trader sẵn sàng chấp nhận. Vì lý do này, thống kê nên phản ánh tâm lý chung của thị trường:

“ELR đối với một sàn giao dịch phái sinh cho chúng ta biết mức độ sử dụng đòn bẩy trung bình của người dùng. Thông tin này đo lường tâm lý của các trader cho dù họ chấp nhận rủi ro cao hay rủi ro thấp. Nếu giá trị ELR cao so với vài ngày trước, điều đó cho thấy các trader khá tự tin vào vị thế của họ. Dữ liệu funding chẳng hạn như funding rate có thể giúp các trader xây dựng một chiến lược giao dịch mạnh mẽ với thông tin này”.

Nói cách khác, về lý thuyết, các trader càng lạc quan, thì họ càng sẵn sàng sử dụng nhiều đòn bẩy hơn trong giao dịch. Một số nhà phân tích đã lập luận rằng, nó có thể là một số loại thay thế cho chỉ số Sợ hãi & Tham lam (Crypto Fear & Greed Index) tiền điện tử được phát triển bởi Santiment, hoặc thậm chí cho chỉ số khốn khổ của Bitcoin (BMI) gần như bị lãng quên do Tom Lee đề xuất.

Những loại chỉ báo đó không mang tính kỹ thuật và tập trung nhiều hơn vào phân tích tâm lý. Các trader sử dụng loại công cụ này để xác định mức độ ảnh hưởng của hiệu ứng phsycological có thể ảnh hưởng đến xu hướng thị trường.

Các con số được cung cấp bởi CryptoQuant cố gắng đưa ra một sự giám sát khách quan về thị trường, xem xét một tiền đề đơn giản liên quan đến rủi ro: Khi đòn bẩy cao, các nhà giao dịch tin rằng xu hướng là mạnh; khi nó ở mức thấp, các nhà giao dịch càng không chắc chắn về những gì có thể xảy ra.

Ông Giáo

Theo Crypto Potato

Được đề cập trong bài viết
Bình luận
Đang tải
Mới cập nhật

Giá XRP đã duy trì sự ổn định trong phạm vi từ $2 đến $2,6 kể từ đầu tháng 3 mà không có xu hướng rõ ràng. Tuy nhiên, một số yếu tố đang dần chỉ ra rằng sự “trì trệ” này có thể sẽ sớm nhường chỗ cho một... ...

Pi Core Team, nhóm phát triển Pi Network, đã chính thức công bố ra mắt hàng loạt cải tiến quan trọng trong những ngày gần đây, đánh dấu cột mốc quan trọng khi kỷ niệm sự kiện Pi2Day. Mới đây, Pi Core Team đã công bố một loạt bản cập... ...

Token gốc của Hedera, HBAR, đang phải đối mặt với áp lực bán mạnh mẽ, giảm gần 5% trong ngày, dẫn đến mức lỗ 22% trong suốt 30 ngày qua. Sự giảm giá này phản ánh tình trạng chung của thị trường, khi sức ép bán tháo đã kéo giá... ...

CEO của Coinbase, Brian Armstrong, mới đây đã tiết lộ rằng sàn giao dịch này đang đều đặn mua vào Bitcoin mỗi tuần — một động thái được nhiều người xem là bước đầu trong chiến lược xây dựng kho dự trữ. Trong chia sẻ ngày 27/6, Armstrong cho biết... ...

Token Layer-1 Aptos (APT) hiện đang dẫn đầu về hiệu suất hoạt động trong thị trường crypto, ghi nhận mức tăng gần 10% chỉ trong một ngày. Sự bứt phá này diễn ra ngay sau khi Bitwise nộp biểu mẫu S-1 cập nhật lên Ủy ban Chứng khoán và Giao... ...

Hợp đồng tương lai chứng khoán Mỹ đang ở mức cao kỷ lục khi các thị trường lớn nhất nước này tiến gần đỉnh lịch sử. Theo các nhà phân tích, yếu tố này có thể thúc đẩy Bitcoin đạt mức cao nhất mọi thời đại (ATH) mới. Hợp đồng... ...

Những bước tiến thần tốc trong lĩnh vực điện toán lượng tử đang làm dấy lên lo ngại ngày càng lớn về tính bảo mật của Bitcoin. Một số chuyên gia giờ đây tin rằng Q-Day – thời điểm máy tính lượng tử đủ mạnh để phá vỡ các thuật toán... ...

Theo nhà phân tích Michaël van de Poppe, Ethereum (ETH) có thể tiếp tục tăng giá trong những tuần tới nếu duy trì được trên ngưỡng quan trọng 2.400 đô la. “Cho đến nay, ETH vẫn đang ổn”, Michaël van de Poppe – nhà sáng lập MN Trading Capital –... ...

Cardano (ADA) đã ghi nhận mức tăng nhẹ 1% vào thời điểm viết bài ngày thứ Sáu, đánh dấu sự đảo chiều sau hai phiên giảm liên tiếp. Tuy vậy, diễn biến giá hiện tại vẫn phản ánh một xu hướng giảm rõ nét, khi ADA tiếp tục bị kìm... ...

Bitcoin đang giữ vững mốc 107.000 đô la và mở rộng đà tăng giữa tuần, nhờ thị trường tương đối ổn định sau thỏa thuận ngừng bắn giữa Israel và Iran. Tuy triển vọng ngắn hạn có phần lạc quan, nhưng theo dữ liệu từ Glassnode, thị trường vẫn đang... ...

Xem thêm bài viết
Chọn chế độ hiển thị:
Bình thường Bảo vệ mắt Dark Mode