Trang chủ Tạp chí Tin tức Bitcoin (BTC) Đây là chiến lược mà các trader quyền chọn Bitcoin có thể...

Đây là chiến lược mà các trader quyền chọn Bitcoin có thể chuẩn bị cho ‘cái gật đầu’ ETF của SEC

Rất ít sự kiện có thể thực sự làm rung chuyển thị trường tiền điện tử, tạo ra hướng đi rõ ràng cho giá Bitcoin và altcoin. Điển hình như khi Chủ tịch Trung Quốc Tập Cận Bình kêu gọi phát triển công nghệ blockchain trên khắp đất nước vào tháng 10/2019.

Tin tức bất ngờ này đã đẩy giá Bitcoin tăng 42%, nhưng phong trào hoàn toàn biến mất khi các nhà đầu tư nhận ra rằng Trung Quốc không thay đổi lập trường tiêu cực của mình đối với tiền điện tử. Do vậy, chỉ một số ít token tập trung vào ngành công nghiệp FinTech, theo dõi blockchain và tự động hóa ngành của Trung Quốc đã thấy giá được củng cố ở mức cao hơn.

Một số tin tức tiền điện tử và diễn biến quy định có tác động lâu dài đến nhận thức và mức độ sẵn sàng tương tác của các nhà đầu tư với thị trường. Nhưng không phải tất cả đều mang lại hiệu quả tích cực. Ví dụ, sự kiện ra mắt hợp đồng tương lai Bitcoin của Chicago Mercantile Exchange (CME) vào tháng 12/2017, mà các chuyên gia cho rằng đã làm vỡ bong bóng và dẫn đến thị trường gấu kéo dài gần 3 năm. Bất chấp kết quả này, điều tích cực là nhà đầu tư tổ chức cuối cùng đã có một công cụ được quy định để đặt cược vào tiền điện tử.

Thông báo hồi tháng 2/2021 của Tesla về việc đầu tư 1,5 tỷ đô la vào Bitcoin đã thay đổi hiệu quả nhận thức của các nhà đầu tư tổ chức và doanh nghiệp còn e dè và xác thực luận điểm “vàng kỹ thuật số”. Ngay cả khi giá tăng vọt lên mức cao nhất mọi thời đại gần 65.000 đô la và giảm xuống còn 29.000 đô la, thì điều đó đã giúp thiết lập một mức hỗ trợ khôn ngoan về giá.

bitcoin

Biểu đồ giá Bitcoin YTD | Nguồn: Tradingview

Dù sao chăng nữa, các nhà đầu tư đã rất mong đợi Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch Hoa Kỳ (SEC) chấp thuận công cụ hoán đổi giao dịch hợp đồng tương lai Bitcoin kể từ tháng 7/2013, khi anh em nhà Winklevoss nộp đơn đăng ký “Bitcoin Trust”.

Bitcoin Trust (GBTC) của Grayscale cuối cùng đã có thể được niêm yết trên thị trường OTC vào tháng 3/2015, nhưng nhiều hạn chế được áp dụng cho các công cụ này, làm hạn chế quyền truy cập của nhà đầu tư.

Một yếu tố kích hoạt giá tích cực sắp xuất hiện

Với suy nghĩ đó, việc SEC chấp thuận quỹ hoán đổi giao dịch (ETF) được niêm yết tại Hoa Kỳ có thể sẽ là một trong những sự kiện thay đổi giá Bitcoin mãi mãi. Bằng cách mở rộng người mua tiềm năng cho tài sản cơ bản, sự kiện có thể là động cơ thúc đẩy BTC trở thành tài sản trị giá hàng tỷ đô la.

Các nhà phân tích ETF của Bloomberg, Eric Balchunas và James Seyffart, đã đưa ra lưu ý cho nhà đầu tư vào ngày 24/8 cho thấy rằng cái gật đầu của SEC có thể đến sớm nhất vào tháng 10. Mặc dù nhà đầu tư có thể sử dụng hợp đồng tương lai để thực hiện đòn bẩy cho vị thế long, nhưng chúng có nguy cơ bị thanh lý nếu động thái giá tiêu cực đột ngột xảy ra trước thời hạn phê duyệt.

Do đó, các trader chuyên nghiệp có thể sẽ chọn chiến lược giao dịch quyền chọn như “Long Butterfly”. Trong chiến lược này, trader sẽ thực hiện mua quyền chọn mua với tỷ lệ 1-2-1.

Bằng cách giao dịch nhiều quyền chọn mua (call) cho cùng một ngày hết hạn, có thể đạt được lợi nhuận cao hơn 3,5 lần so với khoản lỗ tiềm năng. Chiến lược Long Butterfly cho phép trader kiếm lợi nhuận từ phía tăng trong khi hạn chế thua lỗ.

Điều quan trọng cần nhớ là tất cả các quyền chọn đều có ngày hết hạn và do đó, diễn biến tăng giá của tài sản phải xảy ra trong khoảng thời gian xác định.

Sử dụng các quyền chọn mua để hạn chế thua lỗ

Dưới đây là lợi nhuận dự kiến ​​cho các quyền chọn Bitcoin hết hạn vào ngày 29/10, nhưng phương pháp này cũng có thể áp dụng cho các khung thời gian khác. Mặc dù chi phí sẽ khác nhau, nhưng hiệu quả chung không bị ảnh hưởng.

bitcoin

Ước tính lãi/lỗ | Nguồn: Deribit Position Builder

Quyền chọn mua cung cấp cho người mua quyền có được một tài sản, nhưng người bán hợp đồng nhận được rủi ro tiêu cực (tiềm năng). Chiến lược Long Butterfly yêu cầu một vị thế short bằng cách sử dụng call 70.000 đô la.

Để bắt đầu, nhà đầu tư mua 1,5 call Bitcoin với giá thực hiện 55.000 đô la trong khi bán đồng thời 2,3 hợp đồng call 70.000 đô la. Để hoàn tất giao dịch, nên mua 0,87 hợp đồng BTC trong số call 90.000 đô la để tránh thua lỗ trên mức này.

Khi chiến lược trên được tính toán, Bitcoin giao dịch ở mốc 48.942 đô la.

Giao dịch giúp đảm bảo hạn chế thua lỗ với lợi nhuận có thể là 0,25 BTC

Trong tình huống này, bất kỳ kết quả nào từ 57.600 đô la (tăng 17,7%) đến 90.000 đô la (tăng 83,9%) đều mang lại lợi nhuận ròng. Ví dụ, giá tăng 30% lên 63.700 đô la dẫn đến lợi nhuận 0,135 BTC.

Trong khi đó, mức lỗ tối đa là 0,07 BTC nếu giá dưới 55.000 đô la vào ngày 29/10. Do đó, long butterfly hấp dẫn ở chỗ có mức tăng tiềm năng lớn hơn 3,5 lần so với mức lỗ tối đa.

Nhìn chung, giao dịch mang lại kết quả rủi ro-phần thưởng tốt hơn so với giao dịch hợp đồng tương lai có đòn bẩy, đặc biệt là khi xem xét khía cạnh hạn chế thua lỗ. Nó chắc chắn trông giống như một vụ đặt cược hấp dẫn đối với những người mong đợi sự chấp thuận ETF trong vài tháng tới. Khoản phí trả trước duy nhất được yêu cầu là 0,07 Bitcoin, đủ để bù đắp khoản lỗ tối đa.

Mời các bạn tham gia Telegram của chúng tôi để cập nhật tin tức nhanh hơn: https://t.me/tapchibitcoinvn

Minh Anh

Theo Cointelegraph

MỚI CẬP NHẬT

SEC một lần nữa trì hoãn quyết định về quyền chọn ETF Ethereum giao ngay

SEC một lần nữa trì hoãn quyết định về quyền chọn Ethereum ETF giao...

Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch Hoa Kỳ (SEC) lại một lần nữa trì hoãn quyết định đối với quyền chọn Ethereum ETF...
Cá voi thúc đẩy sự trở lại của NFT trên BNB Chain trong Q3

Messari: Cá voi thúc đẩy sự trở lại của NFT trên BNB Chain trong...

Khối lượng giao dịch NFT trên BNB Chain đã ghi nhận sự phục hồi mạnh mẽ trong Q3, tăng 283% lên mức trung bình...
Nhóm ransomware tấn công Schneider Electric đưa ra yêu cầu tiền chuộc bằng bánh mì Baguette thay vì tiền mặt

Nhóm ransomware tấn công Schneider Electric đưa ra yêu cầu tiền chuộc bằng bánh...

Schneider Electric, một tập đoàn đa quốc gia của Pháp gần đây đã trở thành mục tiêu của một nhóm raánomware đang yêu cầu...
ftx

FTX kiện Crypto.com để đòi lại 11,4 triệu đô la liên quan đến Alameda...

Sàn giao dịch phá sản FTX đã kiện Crypto.com để thu hồi tiền của Alameda Research. Theo đơn kiện được đệ trình lên Tòa...

Cơn ác mộng của Ripple với SEC có thể kết thúc sớm hơn dự...

Chiến thắng của Donald Trump trong cuộc đua vào Nhà Trắng đã mang lại cho ngành công nghiệp tiền điện tử niềm hy vọng...

3 dấu hiệu cho thấy Shiba Inu (SHIB) là “gã khổng lồ đang ngủ”...

Shiba Inu (SHIB) đã tăng hơn 78,5% tính từ đầu năm đến nay và đạt 0,000019 đô la vào ngày 8/11, kém hiệu quả...
Meme coin nào sẽ nối tiếp cơn sóng tăng

Dogecoin, Pepe bùng nổ sau khi BTC chạm 77.000 USD – Meme coin nào...

 Bitcoin vừa ghi nhận mức đỉnh cao thời đại mới, chạm ngưỡng 77.000 USD lần đầu tiên, và đưa thị trường tiền điện tử...
sol-thong-tri

Solana thống trị với mức tăng trưởng phí đáng kể vào tháng 10

Solana mở rộng tầm ảnh hưởng như một chain tạo ra phí, vượt qua Bitcoin về số liệu hàng tháng. Dù vẫn còn thua...

Bitcoin sẵn sàng cán mốc 100.000 USD – Các altcoin sau được dự đoán...

 Bitcoin đang sẵn sàng cho một cuộc bứt phá lịch sử sau khi liên tục phá vỡ mức đỉnh cao mọi thời đại (ATH)...

Tin vắn Crypto 08/11: Bitcoin sẽ sớm chạm mốc $85.000 cùng tin tức ETH,...

Từ nhận định Bitcoin sẽ sớm đạt $85.000 đến Binance Proof of Reserves tiết lộ 120 tỷ USD tài sản trên 34 token, sau...
telegram-app-weechat

Telegram đang trở thành one-stop app giống WeChat của Trung Quốc, CEO Bitget

Telegram và mạng phi tập trung The Open Network có tiềm năng biến ứng dụng nhắn tin này trở thành một nền tảng toàn...

Thành phố Detroit của Mỹ chấp nhận thanh toán thuế bằng tiền điện tử

Detroit dự kiến trở thành thành phố lớn nhất tại Mỹ chấp nhận thanh toán bằng tiền điện tử cho các khoản thuế và...

Staking có thể giảm phí và tăng sự quan tâm đến các quỹ ETF...

Staking có thể tăng đáng kể dòng chảy đầu tư vào các quỹ ETF Ethereum được giao dịch tại Mỹ, theo Tom Wan, cựu...
eth-tang-gia

Giá Ethereum (ETH) có thể tiếp tục tăng khi hoạt động L2 đẩy doanh...

Doanh thu của mạng Ethereum (ETH) đang trên đà phục hồi khi hoạt động gia tăng trên các mạng mở rộng layer-2 (L2) thúc...

Block của Jack Dorsey chuyển trọng tâm sang khai thác Bitcoin trong bối cảnh...

Block đang gia tăng đáng kể hoạt động kinh doanh phần cứng khai thác Bitcoin, trong bối cảnh chiến thắng của Donald Trump tạo...

Ethereum Foundation hiện nắm giữ 788 triệu đô la tiền điện tử, 99,45% là...

Ethereum Foundation đang nắm giữ tổng cộng 970,2 triệu USD tiền điện tử và tài sản không phải tiền điện tử tính đến ngày...