Tại sao khối lượng Bitcoin futures giảm có thể báo hiệu sự bắt đầu của một xu hướng tăng mới?

Updated: 02/10/2020 at 11:00

Khối lượng Bitcoin futures và lãi suất mở (OI) đang giảm nhanh chóng. Dữ liệu cho thấy kể từ mức đỉnh tháng 9, khối lượng Bitcoin futures đã giảm 60% từ hơn 25 tỷ đô la xuống còn khoảng 10 tỷ đô la. Điều này có thể báo hiệu cho sự bắt đầu của một xu hướng tăng mới.

Tại sao khối lượng hợp đồng tương lai Bitcoin giảm có thể báo hiệu sự bắt đầu của một xu hướng tăng mới

Khối lượng Bitcoin futures tháng 9 | Nguồn: Digital Assets Data

Mặc dù sự suy giảm trong hoạt động giao dịch nhìn bề ngoài có vẻ như là một dấu hiệu tiêu cực, nhưng nó cũng có thể chỉ ra rằng một chu kỳ tăng giá đang xuất hiện.

Tại sao hoạt động thị trường hợp đồng tương giảm lai có thể thúc đẩy giá Bitcoin?

Thị trường Bitcoin futures đại diện cho hầu hết các giao dịch đòn bẩy quá mức trong thị trường Bitcoin và các nền tảng phổ biến như Binance, BitMEX và ByBit cho phép đòn bẩy lên đến 125 lần.

Khi các trader sử dụng đòn bẩy cao, họ rất dễ bị thanh lý. Ví dụ: nếu một hợp đồng long 10 lần được đặt ở mức 10,000 đô labị thanh lý ở mức 9,000 đô la, thì điều đó buộc người mua phải bán vị thế.

Giả sử có một số lượng lớn các trader ở các vị trí tương tự, điều này làm tăng áp lực bán và có thể là chất xúc tác cho một đợt bán tháo lớn đối với giá Bitcoin.

Nếu OI và khối lượng của thị trường tương lai tăng đột biến, nó sẽ đặt Bitcoin vào một vị trí dễ bị tổn thương và làm tăng xác suất thanh lý theo tầng như những gì chúng ta đã thấy trong thứ Năm Đen tối hồi tháng 3. Các hợp đồng tương lai trị giá hơn 1 tỷ đô la bị thanh lý khi giá Bitcoin giảm xuống dưới 3.600 đô la.

Khối lượng hợp đồng tương lai giảm có thể được coi là một sự kiện có khả năng tăng giá vì thông thường một biến động nhỏ về giá có thể chuyển thành biến động giá lớn nếu kích hoạt thanh lý hàng loạt ở một mức giá nhất định.

Do đó, khối lượng và OI của thị trường tương lai giảm có thể tạo tiền đề cho một đợt phục hồi ổn định và kéo dài.

Tại sao khối lượng hợp đồng tương lai Bitcoin giảm có thể báo hiệu sự bắt đầu của một xu hướng tăng mới

OI và khối lượng Bitcoin trong thị trường bò và gấu | Nguồn: amCharts

Trong các thị trường tăng giá, OI thường có nhiều đột biến nhưng thị trường vẫn giữ vị trí trung lập trong một thời gian dài, cho phép khối lượng giao ngay tăng lên. Như thể hiện trong biểu đồ bên dưới, trong khi khối lượng thị trường tương lai giảm, khối lượng giao ngay tăng nhẹ.

Tại sao khối lượng hợp đồng tương lai Bitcoin giảm có thể báo hiệu sự bắt đầu của một xu hướng tăng mới

Khối lượng giao dịch giao ngay | Nguồn: Digital Assets Data

Mặc dù không có trên biểu đồ, nhưng LMAX Digital, một sàn giao dịch Bitcoin giao ngay phù hợp với các tổ chức, gần đây đã vượt qua Coinbase để trở thành sàn giao dịch giao ngay lớn nhất.

Xem xét sự gia tăng nhu cầu tổ chức, sự gia tăng khối lượng giao ngay và OI hợp đồng tương lai giảm, xu hướng đang diễn ra có thể được coi là tăng.

Các trader mong đợi gì trong ngắn hạn?

Trong thời gian tới, các trader kỳ vọng tiếp tục củng cố dưới ngưỡng kháng cự 11,000 đô la và điều này có thể kéo dài xu hướng giảm khối lượng giao dịch trong tương lai.

Trader Edward Morra cho biết tính thanh khoản cho thấy Bitcoin có thể sẽ phải đối mặt với giao dịch sideways nhiều hơn.

Ông Giáo

Theo Cointelegraph

Được đề cập trong bài viết
Bình luận
Đang tải
Mới cập nhật

Bitcoin đã hạ nhiệt đà tăng tại thời điểm Phố Wall mở phiên giao dịch ngày 25/6 khi 108.000 đô la trở thành mức cần thiết đột phá quan trọng đối với phe bò. Bitcoin tạm dừng khi cá voi tăng thêm mức độ tiếp xúc Dữ liệu từ TradingView... ...

Các nhà đầu tư Phố Wall đã rót hơn 1 tỷ đô la vào các quỹ Bitcoin ETF giao ngay trong tuần này, trùng thời điểm với đà suy yếu kéo dài của đồng đô la Mỹ. 1 tỷ đô la đổ vào Bitcoin ETF Tính đến thứ 4, các... ...

New York, NY, ngày 26 tháng 6 năm 2025, Chainwire Rose AI, một nền tảng dữ liệu đám mây hàng đầu tận dụng AI tạo ra để chuyển đổi cách các chuyên gia tài chính truy cập, hình dung và chia sẻ dữ liệu, hôm nay đã công bố quan... ...

Kể từ khi đạt đỉnh cục bộ ở mức 0,0000135 đô la cách đây hai tuần, Pepe (PEPE) đã đảo chiều mạnh, giảm gần 36% trong vòng một tháng. Memecoin này đã rơi vào mô hình kênh giảm giá, mà gần đây bật lại từ vùng đáy cục bộ quanh... ...

Mặc dù giá Bitcoin đạt mức cao kỷ lục, thợ đào vẫn không ngừng tích lũy thêm 4.000 BTC kể từ tháng 4, theo nghiên cứu mới nhất từ nền tảng phân tích on-chain CryptoQuant, công bố ngày 26 tháng 6. Báo cáo này cũng chỉ ra rằng doanh số... ...

Fartcoin (FARTCOIN) đang dần hụt hơi, khi ghi nhận mức giảm 1% vào thời điểm bài viết được thực hiện trong ngày thứ Năm, mở ra nguy cơ hình thành cây nến đỏ thứ ba liên tiếp trên biểu đồ hàng ngày. Trong khi làn sóng thảo luận về token... ...

Trong tuần qua, ADA, đồng tiền gốc của blockchain Cardano, đã ghi nhận hiệu suất kém nhất trong số 10 loại tiền điện tử hàng đầu theo vốn hóa thị trường. Đồng tiền này đã giảm gần 6% giá trị trong vòng 7 ngày, và có dấu hiệu cho thấy... ...

Giá trị token của Pi Network đã chứng kiến một sự tăng trưởng ấn tượng trong tuần này, đạt mức tăng 38% trước những thông tin đồn đoán liên quan đến việc tích hợp trí tuệ nhân tạo (AI) vào hệ sinh thái của Pi. Mặc dù không có thông... ...

Nhà phân tích Kevin Svenson, nổi tiếng với những dự đoán chính xác về Bitcoin, gần đây đã đưa ra một nhận định gây chú ý: các altcoin đang chuẩn bị cho một đợt tăng giá mạnh mẽ. Svenson đã chia sẻ trong phiên thảo luận chiến lược mới nhất... ...

Kể từ khi đạt mức đóng cửa cao vào thứ Hai, giá XRP dường như đã bước vào một giai đoạn dao động trong phạm vi hẹp, phản ánh sự thận trọng của thị trường. Biến động đi ngang này cho thấy các nhà đầu tư đang chờ đợi một... ...

Xem thêm bài viết
Chọn chế độ hiển thị:
Bình thường Bảo vệ mắt Dark Mode